المستثمرون الملائكيون وأصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية لشركتك الصغيرة

هل أنت صاحب مشروع تجاري صغير وتتطلع إلى جمع الأموال من المستثمرين الملائكيين أو أصحاب رؤوس الأموال المغامرة، ولكنك تشعر بالإرهاق أو الخوف من هذه العملية؟ انت لست وحدك! تم تصميم هذا المورد لرواد الأعمال الجدد في عالم التمويل ويحتاجون إلى إرشادات حول كيفية البدء. يقدم المتحدثون الخبراء نظرة عامة رفيعة المستوى حول كيفية تقديم العروض للمستثمرين، وما يمكن توقعه أثناء عملية جمع الأموال، وأين يمكن العثور على المستثمرين المحتملين. إنهم يقومون بتقسيم المفاهيم المعقدة إلى مصطلحات سهلة الفهم ويقدمون نصائح عملية لإنشاء عرض تقديمي ناجح والتنقل في عملية العناية الواجبة.

تعرف على ما يلزم لجذب المستثمرين الملائكيين وأصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية إلى أعمالك الصغيرة، واحصل على نصائح عملية وخطوات قابلة للتنفيذ لمساعدتك على النجاح، وتحديد ما إذا كان البحث عن التمويل من المستثمرين الملائكيين أو أصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية هو الخطوة الصحيحة لعملك.

تعرف على الخبراء

ديانا هاميلتون

ديانا هاميلتون، رائدة أعمال ومستثمرة معتمدة، هي المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة Circle One, Inc. بعد الإطلاق الناجح لشركتها الحائزة على جوائز لتسويق المنتجات الاستهلاكية والطباعة متعددة الأشكال، والتي شهدت عملية استحواذ تاريخية وخروجًا في عام 2012. شغف ديانا لأن فن الصفقة أثر عليها في إعادة تنظيم شركة Circle One، Inc. كشركة قابضة. بفضل ثروة من الخبرة من شركات Fortune 1000، تتمتع Deanna بخلفية أكاديمية رائعة مع درجة الماجستير المزدوجة في المالية وإدارة الأعمال. كما أنها تتولى مناصب مؤثرة في العديد من مجالس الإدارة، مثل مؤسسة Fearless Foundation ومؤسسة Silence the Shame Foundation. وقد أكسبتها مساهماتها المثالية في مجال الأعمال وخدمة المجتمع العديد من الأوسمة، بما في ذلك جوائز من الرابطة الوطنية للماجستير في إدارة الأعمال السوداء وأفضل 50 مديرًا تنفيذيًا للشركات تحت سن 50 في مجلة Diversity.

سام شوجرمان

سام شوجرمان هو زميل في Fearless Fund، ويركز على العناية الواجبة في الاستثمار، ودعم شركات المحافظ، والمشاركة في إدارة جهود جمع الأموال في Fearless Fund. أمضى سام عامين في الخدمات المصرفية الاستثمارية في قطاعات الرعاية الصحية وإعادة الهيكلة، بالإضافة إلى عامين في صندوق الأسهم الخاصة والاستثمار المشترك في هاميلتون لين. قبل هذه التجارب، أكمل سام تدريبًا داخليًا في رأس المال الاستثماري والخدمات المصرفية الاستثمارية في شركات Fortune 500 وفي شركات التكنولوجيا الناشئة. التحق سام بجامعة برانديز وتخصص في الاقتصاد وعلم النفس.

ما هو الاستثمار في الأسهم وكيف يعمل؟

هناك ثلاث طرق رئيسية لمتعة الأعمال: تمويل المنح، وتمويل الديون، وتمويل الأسهم.

تمويل المنح هو نوع من رأس المال الذي لا يتعين عليك سداده ولا يأخذ حصة من ملكية عملك. هناك العديد من الأنواع المختلفة لبرامج منح الأعمال الصغيرة، بما في ذلك بعض البرامج التي تقدمها AOF.

تمويل الديون هو نوع من التمويل الذي يتعين عليك سداده، غالبًا بفائدة، مثل القرض التقليدي.

تمويل الأسهم هو نوع من التمويل لا يتعين عليك سداده مباشرة، ولكن مقابل توفير رأس المال لشركتك، فإنك تمنح الممول ملكية جزئية (بما في ذلك حصص الربح) لشركتك. في تمويل الأسهم، هناك نوعان رئيسيان من الممولين: المستثمرون الملائكيون وأصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية (VCs)

• المستثمرون الملائكيون: يستثمرون عادةً في الأعمال التجارية في المراحل المبكرة بشيكات تتراوح قيمتها بين 10 و100 ألف دولار أمريكي مقابل حقوق ملكية أو ملكية جزئية. يستثمر المستثمرون الملائكيون أموالهم الخاصة في الأعمال التجارية.
• أصحاب رأس المال المغامر: يقوم أصحاب رأس المال الاستثماري بإدارة أموال الأموال المقدمة من الأفراد والمؤسسات. وباستخدام هذه الأموال، يستثمر أصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية في الشركات الأكثر رسوخًا التي تتطلع إلى النمو. يستثمرون عادةً ما بين 100 إلى 500 ألف دولار (أو أكثر) مقابل حقوق الملكية أو الملكية الجزئية.

يتوقع كل من المستثمرين الملائكيين وأصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية عائدًا نقديًا على استثماراتهم في عملك.

أنواع الاستثمارات في الأسهم

• ما قبل التأسيس: هذه هي الجولة المؤسسية الأولى من التمويل الذي ستقوم الشركة بجمعه. ينطبق هذا عادةً على الشركات التي لديها فريق ومنتج من النوع الأولي يقترب من الانتهاء منه وطرحه في السوق.
• البذور: يأتي هذا التمويل عادةً عندما تحقق إيرادات بالفعل وتبيع منتجك في السوق. غالبًا ما يتم استخدام التمويل الأولي من قبل الشركات المستعدة لزيادة حصتها في السوق.
• السلسلة أ- هذا النوع من الاستثمار في الأسهم مخصص للشركات الراسخة. عادةً ما تدر هذه الشركات إيرادات تبلغ عشرات الملايين من الدولارات كل عام. عادةً ما يُستخدم التمويل من السلسلة "أ" لمساعدة الشركات القائمة على النمو بسرعة كبيرة.

ما مقدار الملكية التي يأخذها المستثمرون عادة؟

المبلغ قابل للتفاوض مع المستثمر الخاص بك. يعتمد ذلك على مقدار الأموال التي يستثمرونها في عملك مقارنة بحجم الإيرادات التي تدرها. أي شيء يتراوح من 10 إلى 30٪ من حصة الملكية هو المعيار بالنسبة للمستثمرين. يوصي الخبراء بمساحة جيدة تبلغ 15-20% من حصة الملكية.

ما الذي يبحث عنه المستثمرون الملائكيون وأصحاب رؤوس الأموال في الأعمال التجارية الصغيرة؟

• إمكانات السوق: ما مدى تنافسية السوق؟
• جذب السوق: ما مقدار الحصة أو الجذب الذي يمتلكه (أو يحتمل أن يمتلكه) السوق الخاص بك في السوق؟
• الاستقرار المالي: هل تجني الشركة المال؟ بكم وكيف بانتظام؟
• إمكانات النمو: ما مدى احتمالية نمو عملك وتوسيع نطاقه؟ ما مدى نجاح العمل المحتمل؟
• قاعدة العملاء: هل تمتلك الشركة قاعدة عملاء قوية وراسخة؟
• الملكية الفكرية: هل تمتلك الشركة ملكية فكرية فريدة ومحمية مثل حقوق الطبع والنشر أو الأسرار التجارية أو العلامات التجارية أو براءات الاختراع؟
• خطة العمل: هل لدى الشركة خطة عمل قوية ومحدثة بانتظام مع مسار واضح للنمو؟
• الفريق: هل لديك فريق قوي؟ هل لديهم الخبرة ذات الصلة؟
• استراتيجية الخروج: هل لديك استراتيجية خروج واضحة تعمل على تحقيقها؟
• خارطة طريق التطوير: ما هي خطتك لتطوير خطوط عمل جديدة (الميزات أو المنتجات أو الخدمات) خلال العام المقبل أو أكثر؟

كيف يمكنك العثور على المستثمرين المحتملين أو أصحاب رؤوس الأموال المغامرة؟

عندما تكون في البداية، قد يكون من الصعب جدًا العثور على مستثمر ملاك أو رأس مال مغامر يرغب في الاستثمار في عملك. يوصي الخبراء بالبدء بالموارد التالية:

• ومن الممكن أن تكون الحاضنات والمسرعات، مثل مؤسسة الأصوات الجديدة وصندوق الخوف، مكاناً جيداً للبدء. استفد من المسابقات الترويجية، مثل Tech Stars. في كثير من الأحيان يكون القضاة هم أنفسهم مستثمرون.
• منصات التمويل الجماعي مثل Start Engine
• الجامعات المحلية، والعديد منها لديها مراكز لريادة الأعمال
• المجموعات المحلية التي تركز على ريادة الأعمال بشكل عام

نصيحة احترافية: تواصل مع العديد من المنظمات المختلفة لتحديد ما إذا كانت مناسبة لاحتياجاتك. حتى لو لم يكونوا مناسبين، اسألهم إذا كان بإمكانهم توجيهك إلى شخص أو مؤسسة مناسبة. معظم المنظمات سعيدة بتقديم مقدمة.

كيف هي عملية العناية الواجبة؟

يمر كل مستثمر محتمل بعملية العناية الواجبة بشكل مختلف. كجزء من عملية العناية الواجبة، يعمل المستثمرون على تحديد ما إذا كان عملك مناسبًا لاستثماراتهم وخبراتهم. إنهم يريدون فهم المخاطر التي قد ينطوي عليها الاستثمار في عملك. عادةً ما يقوم المستثمرون المحتملون بمراجعة مستنداتك المالية وخطة العمل والمستندات القانونية ومعلومات المنتج.

ما هي الأمور التي يجب تجنبها عند التفاوض مع المستثمرين الملائكيين وأصحاب رؤوس الأموال الاستثمارية؟

• لا تذهب إلى التفاوض فهم احتياجات الجانب الآخر من الطاولة. نفهم أن المستثمر عادة ما يكون هناك لكسب المال.
• كن واثقا. اعرف قيمة عملك ومنتجاتك.
• لا تبالغ في ثقتك بنفسك. التفاوض هو طريق ذو اتجاهين، لذا فمن الأفضل أن تخوض هذه التجربة وأنت مستعد للتعلم والفهم والتوصل إلى حل وسط.
• استخدم قوة "لا". ليست كل صفقة هي أفضل صفقة. لا تكن يائسًا جدًا لعقد صفقة. كن على استعداد للانسحاب إذا لم تكن الصفقة صحيحة.
• لا تتخذ قرارات عاطفية. نحن نعلم أن أصحاب الأعمال غالبًا ما يكونون مرتبطين شخصيًا بأعمالهم، مما قد يجعل من الصعب إزالة المشاعر من قرارات العمل. استمع إلى حدسك، ولكن حاول اتخاذ قراراتك باستخدام المنطق، وليس العواطف عند التفاوض مع المستثمرين المحتملين.
• اطلب المشورة القانونية والمالية قبل التفاوض. جميع الأوراق القانونية تحتاج إلى مراجعة من قبل المحامين. كلما زادت معرفتك بالدخول في المفاوضات، كلما كان حالك أفضل على المدى الطويل.

كيف يمكننا إعداد أعمالنا لفرص التمويل المستقبلية؟

لا بأس إذا لم تكن مستعدًا لتمويل المستثمر الآن. إذا كان هذا هو هدفك، فهناك خطوات يمكنك اتخاذها لإعداد عملك لفرص تمويل المستثمرين المستقبلية.

• تأكد من أن لديك خطة عمل قوية. من الرائع أن تكون شغوفًا بعملك، ولكن من المهم أيضًا أن يكون لديك خطة رسمية لتوجيه عملك على المدى الطويل.
• بناء فريق قوي وتطوير مؤسستك. قم بتعيين الأشخاص المناسبين لمساعدة عملك على النمو. تأكد من أن أعضاء الفريق لديهم الخبرة والمهارات اللازمة لدعم وتوجيه الأعمال أثناء نموها.
• فهم قيمة عملك. تعرف على قيمة عملك حتى تتمكن من الدخول في مفاوضات بقاعدة قوية.
• تطوير قاعدة عملاء قوية. يريد المستثمرون أن يروا أن عملك ناجح حاليًا ومن المرجح أن يستمر في النجاح على المدى الطويل. تعد قاعدة العملاء القوية وسيلة أساسية لتقييم نجاح الأعمال.
• بناء الوعي بالسوق. استفد من السوق المستهدف وأظهر الوعي بالتغيرات المحتملة في السوق. كن مستعدًا للتكيف مع التغيرات في السوق فور حدوثها.
• أظهر أن عملك قابل للتطوير بالفعل. احصل على نمو قوي أو خطة عمل توضح كيف يمكن لشركتك التوسع.
• الحفاظ على سجل النجاح الموثق والمثبت. تأكد من حصولك على الوثائق اللازمة لدعم نجاحك السابق، بما في ذلك البيانات المالية وإطلاق المنتجات الجديدة وبيانات المبيعات.
• حماية الملكية الفكرية الخاصة بك. إذا كان عملك يمتلك شيئًا جديدًا وفريدًا يجعله ناجحًا، فتأكد من أن ملكيتك الفكرية محمية قانونًا.
• استراتيجية الخروج. عندما تبدأ مشروعك التجاري، عليك أن تبدأ والنهاية في ذهنك لبناء استراتيجية عمل ناجحة. ما هو الهدف النهائي لهذا العمل بالنسبة لك؟ هل تريد بيعها؟ هل تريد أن تأخذها للعامة؟ هل تريد الحفاظ عليه؟ عليك أن تعرف إلى أين أنت ذاهب حتى تتمكن من العمل على تحقيق تلك الأهداف.
• تنمية مجلس المستشارين الخاص بك. تأكد من أن لديك فريقًا جاهزًا لمساعدة عملك على النجاح.

ما الذي يقوم المستثمرون بتقييمه أثناء العرض؟

عندما تقوم بعرض عملك على المستثمرين، فإنهم عادة ما يتطلعون إلى فهم:

• ما هو منتجك ونموذج عملك؟
• ما هي الحاجة التي يحلها منتجك في السوق؟
• ما هو حجم فرصة السوق؟
• من آخر يلبي هذه الحاجة في السوق؟ من هي المنافسة؟
• كيف يختلف منتجك أو خدمتك عن المنافسة؟
• هل عملك مستدام؟
• لماذا يجب أن يثق المستثمر المحتمل بك وبفريقك؟

هل تريد معرفة المزيد حول كيفية الترويج لعملك؟ اطلع على هذه الدورة التدريبية القصيرة والتفاعلية حول الترويج لشركتك.