رأس المال الاستثماري أو ديون المشاريع أو تمويل الديون: ما يجب أن تسعى إليه الشركات الناشئة بين الشركات والمؤسسات الصغيرة والمتوسطة في عام 2019
نشرت: 2019-02-01بين يونيو 2014 ويونيو 2016 ، أغلقت أكثر من 1000 شركة ناشئة عملياتها بسبب عدم كفاية رأس المال
من الصعب العثور على المزيج الصحيح من رأس المال لإعطاء دفعة بمقدار 10 أضعاف لمشاريعهم
ظهرت حلول التكنولوجيا المالية الحديثة كحل قابل للتطبيق لأحجية رأس المال العامل للشركات الصغيرة والمتوسطة
أن تكون رائد أعمال ليس بالأمر السهل. بصفتي رائد أعمال متسلسل قاد أيضًا عمليات الهند لشركات رأس المال الاستثماري العالمية ، كنت على جانبي طاولة الاستثمار وأعلم أن رواد الأعمال يواجهون العديد من التحديات.
على سبيل المثال لا الحصر ، هناك استراتيجيات الدخول إلى السوق وديناميكيات السوق والمنافسة واللوائح والامتثال ونمو الأعمال والعمليات اليومية. ولكن لا يوجد شيء بارز ومستمر في أذهان أصحاب الأعمال مثل رأس المال.
رأس المال هو أحد الاهتمامات الأساسية للشركات الناشئة ، بغض النظر عن الصناعة التي تعمل فيها. من دفع النمو وإدارة العمليات اليومية إلى التوسع الرأسي / الأفقي ، وإطلاق المنتجات / الخدمات الجديدة ، والتسويق ، يتطلب كل جانب من جوانب الأعمال المال.
الأموال التي لا تمتلكها غالبًا الشركات الناشئة والشركات الصغيرة والمتوسطة B2B ، ولا يمكن الوصول إليها بسهولة.
لقد ارتبطت ارتباطًا وثيقًا بشركات B2B الناشئة والشركات الصغيرة والمتوسطة لعدد من السنوات. يتيح الوصول من الداخل هذا رسم الخرائط ، بالتفصيل الشامل ، لدورة الحياة الائتمانية والمالية للشركات في هذه القطاعات. وتشير جميع الرؤى المستخلصة إلى التحدي الذي لم تتم معالجته إلى حد كبير المتمثل في التمويل الموجود لمشاريع الأعمال هذه.
بدء الشركات الناشئة B2B
بالنسبة إلى الخارج ، قد يشبه النظام البيئي للشركات الناشئة الهندية أرض الميعاد. تأتي قصص النجاح والاستثمارات الكبيرة بشكل كثيف وسريع. وفقًا لـ NASSCOM ، زاد تمويل الشركات الناشئة في الهند بنسبة 108٪ في عام 2018 ، حيث نما من 2 مليار دولار في عام 2017 إلى 4.2 مليار دولار في عام 2018. كما ارتفع عدد الشركات الناشئة في البلاد إلى 7200 ، مما يمثل نموًا قويًا في نشاط بدء التشغيل الجديد.
ومع ذلك ، إذا نظر المرء إلى ما وراء الضجيج ، يدرك أن الصورة ليست وردية كما تبدو. تتطلب الشركات الناشئة ، وخاصة تلك التي في المراحل الأولى من نموها ، وصولاً مستمراً إلى رأس المال للحفاظ على عملياتها. تأمين هذا الوصول ليس بالأمر السهل. بين يونيو 2014 ويونيو 2016 ، أغلقت أكثر من 1000 شركة ناشئة عملياتها بسبب عدم كفاية رأس المال.
إذن كيف يجد رواد الأعمال الأموال اللازمة لتلبية متطلبات رأس مال أعمالهم؟ يلجأ الكثيرون إلى شركات رأس المال الاستثماري ، حيث ينغمسون في صناديق النمو ليؤمنوا استثمارًا في رأس المال للحفاظ على عملياتهم. ينتهي الأمر بالآخرين باختيار خيار ديون المشاريع ، حيث يأخذون رأس المال من شركات رأس المال الاستثماري كقرض تجاري كبير بمعدلات فائدة تتراوح بين 17 و 18٪.
موصى به لك:
لا يمكن لرواد الأعمال إنشاء شركات ناشئة مستدامة وقابلة للتطوير من خلال 'Jugaad': المواطنون ...
كيف ستحول Metaverse صناعة السيارات الهندية
ماذا يعني توفير مكافحة الربح بالنسبة للشركات الهندية الناشئة؟
كيف تساعد الشركات الناشئة في تكنولوجيا التعليم في تطوير مهارات القوى العاملة في الهند وتصبح جاهزة للمستقبل ...
الأسهم التقنية في العصر الجديد هذا الأسبوع: مشاكل Zomato مستمرة ، EaseMyTrip تنشر Stro ...
تتخذ الشركات الهندية الناشئة اختصارات في مطاردة للتمويل
ولكن ، إذا كان الهدف النهائي هو تأمين رأس مال كافٍ لتلبية متطلبات رأس المال العامل ، فلن يكون أي منهما مفضلًا - خاصة بالنسبة لمشروع في مرحلة مبكرة. تضعف الاستثمارات من حقوق ملكية الشركة الناشئة في مرحلة ناشئة جدًا من نموها ، بينما تضع استثمارات ديون المشاريع عبئًا ماليًا إضافيًا ، دون مواجهة التحدي الفعلي: تلبية نفقات التشغيل اليومية.
ومع ذلك ، هناك بديل آخر. أدرك اللاعبون في مساحات التكنولوجيا المالية إمكانات هذه المساحة البيضاء الضخمة في النظام البيئي لبدء التشغيل ويستخدمون الأدوات التي تدعمها التكنولوجيا لمعالجتها. خذ على سبيل المثال قروض رأس المال العامل القائمة على الفواتير التي تقدمها شركات الإقراض عبر الإنترنت. تقدم هذه القروض غير المضمونة قروضًا مقابل فواتير الشركات غير المدفوعة التي تم جمعها من قبل الشركات الناشئة لمؤسسات الشركات الكبيرة.
يساعد هذا الشركات الناشئة الشابة على تلبية متطلبات التدفق النقدي اليومية بسلاسة ، دون تحمل العبء المالي الإضافي أو عرقلة خططها للتوسع. يمكن أن يساعد استخدام منتجات الإقراض القائمة على الفاتورة جنبًا إلى جنب مع استثمارات رأس المال الاستثماري الإستراتيجية أو ديون المشاريع رواد الأعمال في العثور على "المزيج الصحيح من رأس المال" لإعطاء دفعة بمقدار 10 أضعاف لفرص نجاح مشاريعهم.
صغير كبير
تعد صناعة الشركات الصغيرة والمتوسطة إحدى الركائز الأساسية للاقتصاد الهندي. يساهم القطاع بأكثر من 40٪ من إجمالي الناتج الصناعي والصادرات في البلاد ، بالإضافة إلى كونه أحد أكبر مصادر خلق الوظائف المباشرة وغير المباشرة. ومع ذلك ، تقدر بيانات البنك الدولي أن الشركات في مجال الشركات الصغيرة والمتوسطة لديها حاليًا طلب ائتماني غير مستوفٍ يتجاوز 380 مليار دولار.
هذا العجز الائتماني موجود لأن الشركات الصغيرة والمتوسطة صعبة بالنسبة للبنوك التقليدية والشركات المالية غير المصرفية لتقديم قروض رأس المال العامل لها. إن عدم وجود سجلات موحدة للمعاملات المالية والإقرارات الضريبية يجعل من الصعب قياس الجدارة الائتمانية للشركات الصغيرة والمتوسطة من خلال المنهجيات التقليدية.
كما أن طلب القرض المطول والتوثيق وعملية الموافقة تثبط عزيمة العديد من المقترضين المحتملين من الشركات الصغيرة والمتوسطة. وفي الوقت الذي يحدث كل هذا ، تتراكم مصاريفهم اليومية - مشتريات المخزون ، ورواتب الموظفين ، والتسويق ، وما إلى ذلك.
ظهرت حلول التكنولوجيا المالية الحديثة مثل الإقراض القائم على النظام الإيكولوجي كحل قابل للتطبيق لهذه المعضلة في رأس المال العامل. ترتبط الشركات الصغيرة بشكل حتمي بنظام بيئي للأعمال أكبر بكثير وتقوم إما بالشراء أو البيع من الشركات الكبرى. تستخدم أفضل منصات الإقراض عبر الإنترنت هذه الديناميكية عند الشراكة مع مؤسسات الشركات الكبيرة للإقراض القائم على النظام الإيكولوجي.
باستخدام البيانات من سلاسل التوريد الموجودة مسبقًا ، يمكن للاعبين في مجال التكنولوجيا المالية الاكتتاب بدقة للشركات الصغيرة والمتوسطة وتوفير حلول إقراض مخصصة لهم في نقطة احتياجهم كجزء من المعاملة المالية نفسها. هذا الوصول السلس إلى رأس المال يعني أيضًا أن الشركات الصغيرة والمتوسطة لن تضطر إلى بذل جهد كبير للاستفادة من القروض ، مما يعزز من شهيتها للاستهلاك الائتماني.
كما أنه يتيح نموًا وفرص عمل أفضل لجميع أصحاب المصلحة داخل سلسلة التوريد ويحفز نشاطًا اقتصاديًا أكبر.
في المستقبل الرقمي الأول للهند ، ستكون الشركات الصغيرة والمتوسطة والشركات الناشئة B2B محركات نمو رئيسية للاقتصاد. لكن تحقيق هذا النمو سيتطلب توفرًا جاهزًا لرأس المال لمثل هذه الأعمال ، وهذا هو بالضبط المكان الذي تتدخل فيه حلول التكنولوجيا المالية الحديثة.
تخدم مساحة fintech بالفعل المساحات البيضاء التي لم يتمكن لاعبو BFSI التقليديون من معالجتها. غدًا سينتمي إلى رواد الأعمال الذين يجدون التوازن المثالي بين حلول رأس المال التقليدية والحديثة ، باستخدام القديم مع الجديد لدفع أعمالهم إلى النجاح.