Menggunakan Seller Financing untuk Membeli Bisnis Online

Tahukah Anda bahwa aset digital adalah salah satu investasi dengan kinerja terbaik? Kami telah melihatnya secara langsung dengan orang-orang cerdas yang mengambil bisnis online yang solid di pasar kami dan kemudian menjualnya setelah beberapa tahun dengan ROI yang luar biasa.

Aset digital dapat memberikan ROI yang besar, tetapi sebagai kelas aset yang baru muncul, secara historis sulit untuk mengamankan pembiayaan untuk pembelian, meskipun hal ini berubah dengan cepat.

Kurangnya pilihan pembiayaan yang berharga ini telah menempatkan pembeli dan penjual pada posisi yang kurang menguntungkan. Jadi, apa yang harus dilakukan oleh para wirausahawan yang berpikiran maju?

Salah satu opsi yang selalu terbuka bagi kedua belah pihak adalah seller financing.

Tapi apa sebenarnya pembiayaan penjual? Bagaimana cara kerjanya? Apa pro dan kontranya? Dan apakah itu masuk akal untuk setiap bisnis?

Mari kita lihat lebih dekat.

Apa itu Pembiayaan Penjual?

Singkatnya, pembiayaan penjual adalah pembiayaan pemilik. Setelah harga pembelian disepakati, penjual menerima persentase dari harga pembelian di muka, dan pembeli pada dasarnya menjadi peminjam sementara penjual menjadi “pemberi pinjaman” dari sisa modal.

Dana yang tersisa diterima melalui pembayaran sekaligus tambahan di kemudian hari atau pembayaran angsuran selama periode waktu tertentu untuk menutupi biaya penuh pembelian.

Ini adalah salah satu struktur kesepakatan paling umum yang kami lihat di pasar kami, bersama dengan pendapatan berbasis kinerja dan pembayaran stabilitas.

Untuk melihat cara kerjanya, mari kita ambil contoh pembeli dan penjual yang telah menyetujui harga pembelian $700K untuk bisnis Amazon FBA.

Pembeli mungkin membayar $500K di muka, diikuti dengan 10 pembayaran bulanan masing-masing $20K.

Penjual mendapatkan jumlah penuh dalam waktu 10 bulan, dan pembeli tidak harus menempatkan semua modal yang tersedia di muka di awal.

Apa Alternatif Pembiayaan Penjual?

Tentu saja, pembiayaan penjual bukan satu-satunya jalan untuk mengamankan bisnis kecil, bahkan bisnis yang hanya memiliki aset digital.

Anda dapat mencari pembiayaan melalui HELOC, 401K, atau bahkan pinjaman pribadi atau hadiah dari teman dan keluarga.

Ada juga semakin banyak penyedia keuangan yang bersedia menawarkan pendanaan untuk bisnis online. Beberapa meminjamkan untuk menutupi biaya persediaan, dan yang lain bersedia untuk menerapkan pendanaan untuk setiap bagian dari pembelian.

Namun, menempuh rute ini bisa berarti daya beli Anda berkurang.

Mungkin ada batasan pada jenis bisnis yang dapat Anda beli dengan bentuk pendanaan lain, dan birokrasi dapat menyebabkan Anda kehilangan kesepakatan yang Anda inginkan.

Manfaat Pembiayaan Penjual

Seperti semua jenis pembiayaan, pembiayaan penjual untuk usaha kecil dapat memiliki risiko. Namun, itu juga bisa datang dengan manfaat yang sangat besar.

Ini berlaku untuk pembeli dan penjual.

Mari kita lihat beberapa manfaat dari bentuk pembiayaan ini bagi kedua belah pihak.

Untuk Penjual

Manfaat utama bagi penjual yang terbuka untuk membiayai bagian dari pembelian adalah dapat memperluas kumpulan pembeli mereka.

Ini juga dapat menjadi tuas negosiasi untuk membantu penjual mendapatkan lebih banyak uang untuk bisnis mereka dibandingkan dengan hanya berurusan dengan pembeli tunai di muka.

Ada keuntungan pajak untuk pembiayaan penjual juga. Kami sebenarnya memiliki penjual yang lebih menyukai struktur kesepakatan dengan pembiayaan atau pendapatan penjual karena ini membantu mereka mengurangi pajak keuntungan modal yang besar yang dapat datang dengan mengambil pembayaran sekaligus.

Untuk pasar yang kompetitif, seperti yang sering kita lihat dengan bisnis Amazon FBA berkualitas tinggi, beberapa pembeli memanfaatkan pembiayaan penjual dengan menawarkan pendapatan berbasis kinerja.

Ini bisa sangat menarik bagi penjual, karena kami telah melihat kasus langsung di pasar kami di mana mengambil pendapatan berbasis kinerja meningkatkan harga penjualan akhir di luar harga awal.

Misalnya, kami memiliki penjual yang mendaftarkan bisnis Amazon FBA yang berkembang dengan baik di pasar kami dengan harga yang diminta sebesar $754K. Dalam beberapa hari, penjual dibanjiri minat dari pembeli potensial, yang memicu persaingan ketat untuk bisnis yang dikelola dengan baik.

Untuk membuat penawaran mereka lebih menarik, pembeli akhirnya menawarkan lebih banyak uang melalui pendapatan berdasarkan pertumbuhan tahun ke tahun.

Untuk Pembeli

Di sisi beli, menggunakan pembiayaan penjual memungkinkan Anda membeli bisnis lebih cepat dibandingkan dengan opsi pembiayaan konvensional. Anda tidak perlu memberikan nilai kredit Anda atau memberikan jaminan, artinya Anda bisa menyelesaikan transaksi dengan cepat.

Ini juga memberikan ruang untuk negosiasi dan persyaratan yang lebih baik. Sebagai pembeli, Anda bisa mendapatkan persyaratan pinjaman yang lebih menguntungkan dengan pembiayaan penjual dibandingkan dengan rute pembiayaan tradisional.

Jika Anda pergi melalui lembaga pemberi pinjaman, Anda harus membayar tingkat bunga yang lebih tinggi. Anda mungkin juga harus menyediakan aset atau jaminan pribadi, yang membuat Anda menghadapi risiko yang lebih tinggi.

Namun, salah satu keuntungan terbesar bagi pembeli adalah bahwa jenis pembiayaan ini memungkinkan Anda mengakses arus kas yang lebih besar untuk mengembangkan bisnis segera tanpa harus mencari opsi untuk meningkatkan modal tambahan, seperti mengajukan pinjaman bisnis.

Seperti Apa Tampilan Pembiayaan Penjual di Marketplace Kami?

Mengetahui keuntungan dari seller financing bagi kedua belah pihak memang bagus, tapi apakah itu digunakan di dunia nyata?

Melihat pasar kami, uang muka tetap menjadi pilihan paling populer untuk penjualan bisnis kecil. Tetapi kami juga telah melihat bagian yang adil dari struktur kesepakatan kami.

Pada tahun 2020, kami menjual 297 bisnis. Dari jumlah tersebut, 66 memiliki semacam struktur kesepakatan, dengan harga rata-rata dimuka mewakili 73% dari total harga pembelian.

Hal-hal berkembang sedikit pada tahun berikutnya. Pada tahun 2021, kami menjual 335 bisnis! Itu juga merupakan tahun kami menjual bisnis delapan digit pertama kami.

Bahkan, pasarnya sangat panas, kami bahkan menjulukinya The Season of the Seller.

Namun di tengah peningkatan penjualan dan harga penjualan rata-rata, serta peningkatan kelipatan, hanya 56% dari penjualan di pasar kami yang melibatkan semacam struktur kesepakatan.

Tabel berikut menunjukkan rincian tindakan yang kami lihat tahun lalu:

Seperti yang Anda lihat, jarang sekali menemukan penawaran di bawah $100K dengan struktur kesepakatan. Penjual di tingkat ini mungkin bersedia untuk menegosiasikan harga jual, tetapi mereka lebih suka memiliki semua uang tunai di muka.

Struktur kesepakatan menjadi lebih umum semakin tinggi harga bisnis. Mereka kemungkinan besar terjadi pada kesepakatan tujuh angka dan lebih tinggi. Jika kita melihat tiga tingkatan di bawah $1 juta, kita melihat bahwa semuanya digabungkan hampir sama dengan jumlah struktur kesepakatan yang ditemukan pada tujuh angka ke atas.

Apakah Pembiayaan Penjual Tepat untuk Anda?

Seperti yang telah Anda lihat, pembiayaan penjual dapat memberikan manfaat bagi pembeli dan penjual, dan ini berlaku untuk bisnis tertentu. Tetapi sebelum membuat kesepakatan dengan pembiayaan penjual, Anda perlu memutuskan apakah itu masuk akal bagi Anda.

Mari kita lihat beberapa risiko yang terkait dengan pembiayaan penjual, serta apa yang membuat kandidat berpotensi bagus untuk jenis struktur kesepakatan ini.

Memahami Risiko

Meskipun pembiayaan penjual adalah cara yang bagus bagi penjual untuk membongkar aset digital dengan cepat dan bagi pembeli untuk menemukan target akuisisi bisnis yang lebih luas, ini tidak bebas risiko.

Dengan pengaturan pembiayaan semacam ini, penjual menanggung hampir semua risiko.

Kelemahan yang paling jelas bagi penjual adalah mereka tidak hanya menerima sebagian kecil dari harga pembelian di muka, tetapi juga tidak ada jaminan bahwa mereka akan menerima sisa dana.

Selama periode pembiayaan, meskipun penjual memiliki kepentingan dalam bisnis, mereka memiliki sedikit atau tidak ada kendali atas cara menjalankannya. Jika pendapatan menurun di bawah pemilik bisnis baru, ada kemungkinan pembeli gagal membayar sisa pembayaran.

Di sisi lain, sebagai pembeli, jika Anda telah menyetujui pembayaran cicilan, Anda siap untuk membayar kembali meskipun bisnisnya menurun. Itulah mengapa melakukan uji tuntas sebelum pembelian bisnis apa pun sangat penting.

Anda juga harus menerima bahwa meskipun Anda adalah pemilik baru, penjual mungkin terus terlibat dalam bisnis dalam kapasitas tertentu sampai semua dana telah dibayarkan.

Untuk mengurangi beberapa risiko bagi kedua belah pihak, Anda harus mengatur pembayaran dan transfer aset sebelumnya.

Anda memerlukan rencana yang solid, yang mungkin melibatkan penggunaan layanan escrow atau pihak ketiga untuk menyimpan dana dan/atau aset hingga akhir jangka waktu pembiayaan.

Menunjukkan Anda Pembeli yang Tepat

Sekarang setelah Anda memahami lebih banyak tentang proses dan risiko yang terlibat, bagaimana Anda menunjukkan kepada penjual bahwa Anda adalah kandidat yang kuat untuk pembiayaan?

Pamerkan riwayat bisnis Anda . Apakah Anda memiliki pengalaman yang solid di lapangan? Jika tidak, apakah Anda memiliki pengalaman kerja lain yang dapat dibuktikan yang dapat menenangkan pikiran penjual?

Menyusun rencana bisnis yang serius . Tunjukkan pada penjual bagaimana Anda berencana mengembangkan bisnis. Jika penjual memiliki umpan balik, ada baiknya untuk mempertimbangkannya. Bagaimanapun, mereka tahu bisnis mereka lebih baik daripada siapa pun.

Bersikaplah fleksibel dengan persyaratan Anda . Jika Anda berempati terhadap risiko penjual dan fleksibel dengan persyaratan pembayaran, kemungkinan besar Anda akan menerima tawaran Anda.

Seriuslah dengan pembayaran di muka Anda . Tergantung pada nilai bisnis, Anda harus siap untuk menawarkan uang muka sekitar 75% dari harga pembelian, menurut data pasar kami.

Bagaimana Anda Dapat Meningkatkan Peluang Transaksi yang Berhasil?

Jika Anda ingin menggunakan pembiayaan penjual untuk mendanai pembelian usaha kecil, ada baiknya memiliki profesional berpengalaman di pihak Anda untuk memandu Anda melalui proses tersebut.

Bekerja dengan broker bisnis dapat menyederhanakan proses untuk kedua belah pihak.

Bekerja dengan seseorang yang mengetahui ruang dan struktur kesepakatan bersama dapat membantu Anda membuat penawaran yang kemungkinan besar akan diterima.

Kami memfasilitasi komunikasi antara kedua belah pihak sehingga setiap orang merasa nyaman dengan ketentuan kesepakatan yang tercantum dalam surat promes.

Selain itu, ketika Anda membeli atau menjual bisnis melalui kami menggunakan pembiayaan penjual atau struktur kesepakatan umum lainnya, kami memandu Anda sampai akhir. Kami akan membantu Anda dengan pembayaran dan rekonsiliasi dan memastikan bahwa semua pihak tetap berhubungan.

Sebagai manfaat tambahan, kami akan menahan aset sampai pinjaman dilunasi sehingga tidak ada pihak yang merasa dirugikan. Lapisan perlindungan ekstra ini dapat digunakan sebagai pengungkit tambahan saat Anda mengajukan penawaran.

Jika Anda tertarik untuk mempelajari lebih lanjut tentang membeli bisnis menggunakan pembiayaan penjual, jadwalkan panggilan dengan salah satu penasihat kami hari ini.