Advance.AI caută să prevină frauda Fintech prin extinderea la Bengaluru, Delhi
Publicat: 2020-03-26Advance.AI deschide birouri în Bengaluru și Delhi
Advance.AI oferă soluții legate de transformarea digitală, prevenirea fraudei și automatizarea proceselor
Startup-ul își propune să deservească clienții din fintech, comerțul electronic și retail
După demonetizarea din 2016, în timp ce experții economici din întreaga lume erau împărțiți dacă a fost decizia corectă sau nu, o imagine care a apărut în mod clar după poziția Indiei ca centru fintech. Susținut de eforturile guvernamentale, cum ar fi UPI și spațiul de creditare în creștere, sectorul bancar și financiar al Indiei se află în epicentrul global, laudele venite din toate colțurile.
Dar acest segment în plină dezvoltare este, de asemenea, afectat de fraude. În anul financiar 2019, băncile indiene au raportat o creștere cu 74% a fraudei la 71.543 INR Cr, potrivit RBI. Întrucât majoritatea acestor bănci sunt parteneri de împrumuturi ai multor startup-uri fintech, numărul cazurilor de fraudă a crescut și pentru aceste startup-uri.
Pentru a reduce aceste cazuri de fraudă, multe startup-uri care folosesc tehnologii noi, cum ar fi inteligența artificială (AI), ajută startup-urile fintech, băncile și NBFC-urile să ia măsurile adecvate. Advance.AI, cu sediul în Singapore, se alătură luptei împotriva fraudei fintech în India.
Cum își propune Advance.AI să reducă frauda Fintech?
Fondată în 2015, Advance.AI oferă soluții legate de transformarea digitală, prevenirea fraudei și automatizarea proceselor. Startup-ul și-a anunțat intrarea pe piața indiană prin lansarea de birouri în Bengaluru și Delhi NCR pentru a sprijini ecosistemul fintech din India. Advance intenționează, de asemenea, să deschidă al treilea birou în Mumbai.
Vorbind cu Inc42 , Charles Zhang, country manager al Advance.AI India, a declarat că compania și-a lansat produsul în India în martie anul trecut. Primul său caz de utilizare a fost în abilitarea instituțiilor financiare cu tehnologii de verificare antifraudă și recunoaștere a feței bazate pe inteligență artificială. Tehnologia își ajută clienții să autentifice utilizatorii, care este acum folosită și de startup-urile indiene.
Produsul emblematic al companiei, „Guardian”, oferă soluții antifraudă pentru a minimiza riscul pentru clienți. Instrumentul folosește recunoașterea facială bazată pe inteligență artificială pentru a identifica persoanele și pentru a alerta clientul dacă este detectat ceva suspect, minimizând astfel riscul. „Produsul este folosit mai ales de clienții care oferă servicii financiare, cum ar fi bănci, startup-uri fintech, instituții financiare nebancare etc. pentru a finaliza KYC-ul clienților lor”, a spus Zhang.
El a spus că compania folosește o tehnologie avansată de recunoaștere a feței, precum și o tehnologie anti-spoofing. Platforma Advance.AI poate spune dacă solicitantul este aceeași persoană ca cea indicată pe dovada de identitate sau nu.
Advance.AI susține că Guardian oferă o precizie de 99% pentru capabilitățile sale e-KYC bazate pe recunoașterea facială. Recent, Reserve Bank of India (RBI) a anunțat KYC bazat pe video ca o opțiune pentru stabilirea identității unui client. Soluțiile Advance.AI pot fi utile și în completarea e-KYC a utilizatorilor prin apel video.
În plus, startup-ul oferă și servicii de consultanță AI sub numele de „Booster”. De asemenea, Advance „Connect” le oferă clienților un marketing țintit prin valorificarea datelor existente ale partenerilor folosind AI.
Recomandat pentru tine:
Cât de activ ascultarea clienților vă poate ajuta startup-ul să se dezvolte
Cum este setat cadrul de agregare de conturi al RBI să transforme Fintech în India
Antreprenorii nu pot crea startup-uri durabile și scalabile prin „Jugaad”: Cit...
Cum va transforma Metaverse industria auto din India
Ce înseamnă prevederea anti-Profiteering pentru startup-urile indiene?
Cum startup-urile Edtech ajută forța de muncă din India să își îmbunătățească abilitățile și să devină pregătite pentru viitor...
Apel în India
După succesul din Singapore, startup-ul s-a aventurat în Filipine și Vietnam. În martie 2019, Advance.AI și-a lansat în sfârșit produsele în India. Pretinde că realizează o creștere de 350% an la an a vânzărilor API și o creștere de 400% a clienților întreprinderi. „În ultimul an, compania a adus peste 100 de clienți la bord. Am văzut acum o creștere dublă, triplă sau chiar cvadruplă de la un model la lună în India”, a adăugat Zhang.
Zhang a remarcat că startup-ul și-a stabilit mai întâi credibilitatea pe piață și apoi și-a intensificat funcționarea. „Am început să lucrăm cu bănci și mari giganți de finanțare a consumatorilor, cum ar fi Home Credit cu sediul în Țările de Jos”, a adăugat el.
Cu aceste legături, compania și-a construit treptat o reputație și acum își propune să crească agresiv în India.
Zhang a spus că India are o penetrare scăzută a cardurilor de credit și doar 25% dintre cetățeni au un istoric de credit. Aceasta înseamnă că o mare parte a populației este încă insuficient bancar, ceea ce reprezintă o oportunitate pentru jucătorii fintech, precum și pentru companii, precum Advance.AI, care oferă servicii aliate acestor companii.
Oportunități de creditare Fintech
După ce a intrat în India anul trecut, Advance a făcut pași mici pentru a înțelege piața. Zhang și-a amintit că a încercat să descopere nevoile bazei sale de clienți și a investit în îmbunătățirea și adaptarea pachetului de produse în funcție de piața indiană.
„După câteva luni petrecute în India, startup-ul și-a dat seama de oportunitățile reale prezente în spațiul de creditare de consum”, a spus Zhang. „Au existat sute de noi Fintech de creditare și NBFC-uri new-age care se extind și cresc pe această piață. Împrumuturile digitale sunt una dintre puținele puncte luminoase din economia indiană. Așa că am simțit această oportunitate.”
După aceasta, compania a început să investească masiv în marketing. Drept urmare, compania a reușit să obțină o clientelă de startup-uri de creditare, inclusiv startup-ul de creditare CASHe din Mumbai. „Creșterea noastră continuă în ciuda încetinirii economice actuale pe fondul situației de coronavirus”, a spus Zhang.
Potrivit lui Zhang, piața indiană este oarecum similară cu alte piețe din Asia de Sud-Est, cum ar fi Indonezia. Ambele țări au un procent uriaș de tineri în populație, dar populația Indiei este mult mai mare decât Indonezia. Zhang a spus că India este o piață de cinci ori mai mare decât Indonezia.
De asemenea, el consideră că India are un sistem financiar mai bun și un sistem de reglementare mai matur.
Pentru călătoria indiană, startup-ul l-a numit pe Darshan Shah ca consilier șef în ianuarie 2020. Shah are peste 20 de ani de experiență în scoring de credit, date alternative și creditare digitală la companii precum TransUnion CIBIL și Experian.
Zhang crede că există o mulțime de nevoi nesatisfăcute în ceea ce privește segmentele de aplicații AI și Big Data în industria fintech din India. Startup-ul dorește, de asemenea, să își valorifice învățările obținute din Asia de Sud-Est pentru a depăși domeniul financiar pentru a oferi soluții bazate pe inteligență artificială pentru retail, comerțul electronic și alte segmente.