Investitori îngeri și capitaliști de risc pentru afacerea dvs. mică

Sunteți proprietarul unei mici afaceri care căutați să strângeți fonduri de la investitori îngeri sau de la capitaliști de risc, dar vă simțiți copleșit sau intimidat de proces? Nu esti singur! Această resursă este concepută pentru antreprenorii care sunt noi în lumea finanțării și au nevoie de îndrumări despre cum să înceapă. Vorbitorii experți oferă o imagine de ansamblu la nivel înalt asupra modului în care să prezinte investitorilor, la ce să vă așteptați în timpul procesului de strângere de fonduri și unde să găsiți potențiali investitori. Ele descompun concepte complexe în termeni ușor de înțeles și oferă sfaturi practice pentru crearea unei propuneri de succes și navigarea în procesul de due diligence.

Aflați ce este nevoie pentru a atrage investitori îngeri și capitaliști de risc în afacerea dvs. mică, primiți sfaturi practice și pași acționați pentru a vă ajuta să reușiți și stabiliți dacă căutarea de finanțare de la investitori îngeri sau de la capitaliștii de risc este mișcarea potrivită pentru afacerea dvs.

Faceți cunoștință cu experții

Deanna Hamilton

Antreprenor în serie și investitor acreditat, Deanna Hamilton este fondator și CEO al Circle One, Inc. După lansarea cu succes a companiei sale de marketing de produse de larg premiate și de imprimare multiformat, care a cunoscut o achiziție istorică și ieșire în 2012. Pasiunea Deannei pentru că arta tranzacției a influențat-o să reorganizeze Circle One, Inc. ca holding. Cu o bogată experiență de la companiile Fortune 1000, Deanna se mândrește cu un fundal academic impresionant, cu un master dublu în finanțe și management al afacerilor. Ea deține, de asemenea, poziții influente în mai multe consilii, cum ar fi Fundația Fearless și Fundația Silence the Shame. Contribuțiile sale exemplare la afaceri și serviciul comunitar i-au câștigat numeroase premii, inclusiv premii de la Asociația Națională de MBA Negru și Top 50 sub 50 de directori corporativi de la Diversity Magazine.

Sam Sugarman

Sam Sugarman este asociat la Fearless Fund, concentrându-se pe due diligence în investiții, sprijinirea companiilor din portofoliu și co-gestionarea eforturilor de strângere de fonduri ale Fearless Fund. Sam a petrecut doi ani în servicii bancare de investiții în sectoarele de sănătate și restructurare, precum și doi ani în fond de capital privat și co-investind la Hamilton Lane. Înainte de aceste experiențe, Sam a efectuat stagii de practică în capital de risc, banking de investiții, la companii Fortune 500 și la companii de tehnologie startup. Sam a studiat Universitatea Brandeis și s-a specializat în Economie și Psihologie.

Ce este investiția în capital și cum funcționează?

Există trei moduri principale de a distra o afacere: finanțare prin granturi, finanțare prin datorii și finanțare prin capitaluri proprii.

Finanțarea prin grant este un tip de capital pe care nu trebuie să-l plătiți înapoi și care nu ia o parte din proprietatea afacerii dvs. Există multe tipuri diferite de programe de grant pentru întreprinderi mici, inclusiv unele oferite de AOF.

Finanțarea prin datorii este un tip de finanțare pe care trebuie să o plătiți înapoi, adesea cu dobândă, ca un împrumut tradițional.

Finanțarea prin capital propriu este un tip de finanțare pe care nu trebuie să-l rambursați direct, dar în schimbul furnizării de capital pentru afacerea dvs., îi acordați finanțatorului proprietatea parțială (inclusiv acțiunile din profit) asupra afacerii dvs. În cadrul finanțării prin capitaluri proprii, există două tipuri principale de finanțatori: Investitori Angeli și Capitaliști de Risc (VC)

• Investitori Angel: De obicei, investește în afaceri în stadiile incipiente cu cecuri de 10-100.000 USD în schimbul capitalului propriu sau al proprietății parțiale. Investitorii îngeri investesc proprii bani în afaceri.
• Capitaliști de risc: VC gestionează fonduri de bani furnizate de persoane fizice și instituții. Folosind aceste fonduri, VC investesc în afaceri mai consacrate care doresc să se dezvolte. Ei investesc de obicei 100-500.000 USD (sau mai mult) în schimbul capitalului propriu sau al proprietății parțiale.

Atât investitorii îngeri, cât și capitaliștii de risc se așteaptă la un profit monetar al investiției lor în afacerea dvs.

Tipuri de investiții în capitaluri proprii

• Pre-seed: Aceasta este prima rundă instituțională de finanțare pe care o va strânge o companie. Acest lucru este de obicei pentru companiile care au o echipă și un produs prototip care este aproape de a fi finalizat și de a fi lansat pe piață.
• Seed: Această finanțare vine de obicei atunci când generați deja venituri și vă vindeți produsul pe piață. Finanțarea de bază este adesea folosită de companiile care sunt pregătite să-și crească cota de piață.
• Seria A- Acest tip de investiții în capitaluri proprii este pentru afaceri foarte bine stabilite. De obicei, aceste afaceri generează venituri de zeci de milioane de dolari în fiecare an. Finanțarea din seria A este de obicei folosită pentru a ajuta afacerile consacrate să se dezvolte foarte rapid.

Cât de mult dețin investitorii de obicei?

Suma este negociabilă cu investitorul dvs. Depinde de suma de bani pe care o investesc în afacerea dvs. în raport cu suma de venituri pe care o generați. Orice de la 10-30% cota de proprietate este standard pentru investitori. Experții recomandă un punct favorabil de 15-20% cotă de proprietate.

Ce caută investitorii îngeri și capitaliștii de risc într-o afacere mică?

• Potentialul pietei: cat de competitiva este piata?
• Tracțiune pe piață: Cât de multă cotă sau tracțiune are piața dvs. (sau poate avea) pe piață?
• Stabilitate financiară: compania câștigă bani? Cât de mult și cât de regulat?
• Potențial de creștere: Cât de probabil este ca afacerea dvs. să crească și să se extindă? Cât de mult succes va avea afacerea?
• Baza de clienți: Are afacerea o bază de clienți solidă și bine stabilită?
• Proprietate intelectuală: afacerea are proprietate intelectuală unică, protejată, cum ar fi un drept de autor, un secret comercial, o marcă comercială sau un brevet?
• Plan de afaceri: Are afacerea un plan de afaceri solid și actualizat în mod regulat, cu o cale clară de creștere?
• Echipa: Ai o echipă puternică? Au experiență relevantă?
• Strategia de ieșire: aveți o strategie clară de ieșire la care lucrați?
• Foaia de parcurs de dezvoltare: Care este planul dumneavoastră pentru dezvoltarea de noi linii de afaceri (funcții, produse sau servicii) în următorul an sau mai mult?

Cum găsiți potențiali investitori sau capitaliști de risc?

Când abia începi, poate fi foarte dificil să găsești un investitor angel sau un VC care dorește să investească în afacerea ta. Experții recomandă să începeți cu următoarele resurse:

• Incubatoarele și acceleratoarele precum Fundația Voci Noi și Fondul Fearless pot fi un loc bun pentru a începe. Profită de competițiile de pitch, cum ar fi Tech Stars. De multe ori judecătorii sunt înșiși investitori.
• Platforme de crowdfunding precum Start Engine
• Universități locale, dintre care multe au centre de antreprenoriat
• Grupuri locale care s-au concentrat pe antreprenoriat în general

Sfat profesionist: contactați multe organizații diferite pentru a determina dacă acestea sunt potrivite pentru nevoile dvs. Chiar dacă nu se potrivesc potrivit, întreabă-i dacă te pot îndruma către o persoană sau organizație care este potrivită. Majoritatea organizațiilor sunt bucuroși să facă o prezentare.

Cum este procesul de due diligence?

Fiecare potențial investitor trece prin procesul de due diligence în mod diferit. Ca parte a procesului de due diligence, investitorii lucrează pentru a determina dacă afacerea dvs. este potrivită pentru investiția și expertiza lor. Vor să înțeleagă riscurile care ar putea fi implicate în investiția în afacerea dvs. Potențialii investitori vă vor examina de obicei documentele financiare, planul de afaceri, documentele juridice și informațiile despre produse.

Care sunt acțiunile și ce nu trebuie să negocieze cu investitorii îngeri și capitaliștii de risc?

• Intră în negocieri înțelegând nevoile celeilalte părți a mesei. Înțelegeți că investitorul este de obicei acolo pentru a face bani.
• Fii încrezător. Cunoașteți valoarea afacerii și a produselor dvs.
• Nu fi prea încrezător. Negocierea este o cale cu două sensuri, așa că cel mai bine este să intri în experiență gata să înveți, să înțelegi și să faci compromisuri.
• Folosește puterea „nu”. Nu orice afacere este cea mai bună. Nu fi prea disperat să faci o înțelegere. Fii dispus să pleci dacă afacerea nu este corectă.
• Nu lua decizii emoționale. Știm că proprietarii de afaceri sunt adesea atașați personal de afacerea lor, ceea ce poate face dificilă eliminarea emoțiilor din deciziile de afaceri. Ascultă-ți instinctul, dar încearcă să iei deciziile folosind logica, nu emoțiile atunci când negociezi cu potențialii investitori.
• Cereți sfaturi juridice și financiare înainte de a negocia. Toate documentele legale trebuie revizuite de avocați. Cu cât știi mai multe că vei intra într-o negociere, cu atât vei fi mai bine pe termen lung.

Cum ne putem pregăti afacerea pentru viitoare oportunități de finanțare?

Este în regulă dacă nu ești pregătit să finanțezi investitorii acum. Dacă acesta este obiectivul dvs., există pași pe care îi puteți lua pentru a vă pregăti afacerea pentru viitoare oportunități de finanțare pentru investitori.

• Asigurați-vă că aveți un plan de afaceri puternic. Este grozav să fii pasionat de afacerea ta, dar este și important să ai un plan oficial care să-ți ghideze afacerea pe termen lung.
• Construiește o echipă puternică și dezvoltă-ți organizația. Aveți oamenii potriviți pentru a vă ajuta afacerea să se dezvolte. Asigurați-vă că membrii echipei au experiența și abilitățile necesare pentru a sprijini și ghida afacerea pe măsură ce aceasta crește.
• Înțelegeți valoarea afacerii dvs. Aflați cât valorează afacerea dvs. pentru a putea intra într-o negociere cu o bază puternică.
• Dezvoltați o bază de clienți puternică. Investitorii doresc să vadă că afacerea dvs. are succes în prezent și este probabil să continue să aibă succes pe termen lung. O bază puternică de clienți este o modalitate cheie de a evalua succesul afacerii.
• Dezvoltați gradul de conștientizare a pieței. Atingeți piața țintă și arătați conștientizarea potențialelor schimbări ale pieței. Fiți gata să vă adaptați la schimbările de pe piață pe măsură ce acestea se întâmplă.
• Demonstrați că afacerea dvs. este de fapt scalabilă. Aveți un plan robust de creștere sau de afaceri care să demonstreze modul în care afacerea dvs. se poate extinde.
• Păstrați o înregistrare demonstrată și documentată de succes. Asigurați-vă că aveți documentația pentru a susține succesul dvs. trecut, inclusiv situații financiare, lansări de produse noi și date despre vânzări.
• Protejați-vă proprietatea intelectuală. Dacă afacerea dvs. are ceva nou și unic care o face de succes, asigurați-vă că proprietatea dvs. intelectuală este protejată legal.
• Strategie de iesire. Când începeți afacerea dvs., trebuie să începeți cu sfârșitul în minte pentru a construi o strategie de afaceri de succes. Care este scopul final al acelei afaceri pentru tine? Vrei să-l vinzi? Vrei să o faci public? Vrei să-l susții? Trebuie să știi încotro te îndrepți pentru a putea lucra spre aceste obiective.
• Creșteți-vă consiliul de consilieri. Asigurați-vă că aveți o echipă care să vă ajute afacerea să reușească.

Ce evaluează investitorii în timpul unui pitch?

Când vă prezentați afacerea investitorilor, aceștia caută de obicei să înțeleagă:

• Care este produsul și modelul dvs. de afaceri?
• Ce nevoie rezolvă produsul dvs. pe piață?
• Cât de mare este oportunitatea pieței?
• Cine mai răspunde acestei nevoi pe piață? Cine este concurența?
• Prin ce diferă produsul sau serviciul dumneavoastră față de concurență?
• Este afacerea ta durabilă?
• De ce ar trebui un potențial investitor să aibă încredere în tine și în echipa ta?

Doriți să aflați mai multe despre cum să vă prezentați afacerea? Consultați acest curs scurt și interactiv despre Pitching Your Business.