Pivotarea de la Agritech la Agri-fintech
Publicat: 2021-12-05Este posibil să se îmbunătățească accesul fermierilor la piețe și economia fermei, fără a modifica cadrul de reglementare, cu Agri fintech.
Aproximativ 30% fermieri au acces la creditul instituțional, iar restul de 70% rămân dependenți de creditul informal.
Bancherii se feresc de a acorda împrumuturi fermierilor și altor actori din lanțul valoric, în primul rând din cauza lipsei de date, a legăturilor cu piața, a costurilor tranzacționale ridicate ale creditării, precum și a recuperării, împreună cu renunțările imprevizibile la împrumuturi de către guvernele de stat.
Abrogarea legilor agricole a declanșat dezbateri pe probleme, de la impactul potențial al abrogarii asupra micilor fermieri, până la viitorul plan de reforme al guvernului, până la preocupările investitorilor de a investi în sector. Noile legi agricole au fost aduse de guvern cu intenția de a-i determina pe micii fermieri să se conecteze cu piețele pentru a genera eficiența și transparența atât de necesare în lanțul de aprovizionare cu alimente din India. Acest articol nu este o reflecție asupra impactului abrogării legilor agricole. Acest articol încearcă să răspundă la întrebarea: mai putem atinge rezultatul scontat de îmbunătățire a accesului fermierilor la piețe și a economiei agricole, fără a modifica neapărat cadrul de reglementare și, dacă da, cum?
Cred că este posibil, cu intervenții agrotech pe măsură ce acestea cresc și se maturizează, atingând milioane de fermieri și câștigându-le încrederea. Printre mai multe intervenții agricole pe care le vedem – „Agri fintech” – un termen folosit în mod liber pentru utilizarea tehnologiei pentru a stimula finanțarea fermierilor și a lanțului valoric, ar putea fi cea care să îmbunătățească semnificativ economia fermelor și a fermierilor, așa cum se prevede de legile agricole abrogate. Acest articol vorbește despre provocările și oportunitățile din finanțarea fermierilor și a lanțului valoric și despre modul în care agritech-urile își schimbă modelul pentru a profita de o parte din oportunitate prin ajustările lor fintech.
Accesul fermierului și costul finanțării
Accesul fermierilor la creditul instituțional rămâne o provocare constantă, în ciuda creșterii an la an a alocărilor bugetare în cadrul împrumuturilor sectoriale prioritare (PSL) pentru agricultură (aproximativ 220 miliarde USD pentru exercițiul financiar curent). Aproximativ 30% fermieri au acces la creditul instituțional, iar soldul 70% rămân dependenți de creditul informal (rata anuală a dobânzii variind de la 24 la 60% la creditul informal, față de 7% la PSL).
Costul mediu ponderat al capitalului (WACC) pentru o fermă medie indiană (aproximativ 1 hectar) continuă să fie de peste 20% pe an, din cauza dependenței puternice de creditul informal cu costuri ridicate. Nu există prea multe afaceri în lume care pot face bani dacă WACC este de peste 20%, lăsați în pace micii fermieri din India. Acest lucru se întâmplă în ciuda faptului că producția agricolă are suficiente marje brute (Venitul din fermă – costul (intrări + forță de muncă)), dar marjele se erodează din cauza costului ridicat al dobânzii care transformă EBIDTA sănătos în PBT bolnav (de obicei negativ). Dacă nu reducem costul creditului cu o marjă semnificativă, este puțin probabil ca economia fermei să funcționeze la mai mult de 85% din fermele din India, care sunt mici și marginale (suprafață <2 hectare).
Abordare tridimensională pentru aprofundarea creditului instituțional
Bancherii se feresc de a acorda împrumuturi fermierilor și altor actori din lanțul valoric, în primul rând din cauza lipsei de date, a legăturilor cu piața, a costurilor tranzacționale ridicate ale creditării, precum și a recuperării, împreună cu renunțările imprevizibile la împrumuturi de către guvernele de stat, din când în când.
Deși tehnologia nu poate rezolva renunțarea la împrumuturi, ea poate rezolva cu siguranță alte provocări cu care se confruntă bancherii în finanțarea fermierilor printr-o abordare „3D” – Date, digitizare și cerere. Capacitatea bancherului de a împrumuta se poate îmbunătăți de mai multe ori cu aceste 3D activate prin agritechs.
Date – Identitatea fermierului și Identitatea fermei sunt punctele de date privind igienă de care au nevoie majoritatea bancherilor, în plus față de alte câteva puncte de date pentru riscul de subscriere, așa cum se discută mai târziu. Deși ID-ul Farmer pare solubil cu un cadru bazat pe Aadhar; ID-ul fermei continuă să fie o provocare din cauza lipsei înregistrărilor/actualizării/digitizării și a fragmentării continue a terenurilor agricole de la o generație la alta. Aceste două puncte de date constituie, de asemenea, stratul de bază al Agristack, așa cum este propus de cadrul IDEA (Indian Digital Ecosystem for Agriculture) lansat recent de Guvernul Indiei.
Digitalizarea – pentru a surprinde sănătatea culturilor, utilizarea inputurilor, sănătatea solului, prețurile, calitatea produselor ajută la creșterea solvabilității fermei, precum și a fermierilor, ceea ce este cheia pentru evaluarea, monitorizarea și atenuarea riscurilor. Subscrierea pentru bancheri este dificilă fără digitalizarea activelor subiacente, fie că este vorba despre recoltă în câmp (pentru împrumuturi pentru culturi), mărfuri în depozit (pentru finanțarea bonului de depozit după recoltare) sau bovine (pentru împrumuturi pentru vite). Spre deosebire de împrumuturile pentru locuințe sau împrumuturile pentru automobile – unde calitatea/valoarea activelor nu se schimbă atât de frecvent și drastic; calitatea și valoarea activelor, în special în împrumuturile pentru recolte, se pot schimba în câteva ore/zile, cu riscuri precum ploile nesezoniere, atacul dăunătorilor, șocul de temperatură etc. pentru a prezice și a atenua riscurile climatice pentru oricine acordă împrumuturi participanților din sector.
Cerere – Este dovedit că incluziunea pe piață cu cerere în buclă determină de obicei incluziunea financiară pentru fermieri. În loc de abordarea convențională de finanțare bazată pe garanții, utilizată de bancheri, finanțarea bazată pe fluxul de numerar pentru nevoile de capital de lucru devine fezabilă cu comenzi de cumpărare confirmate de la cumpărători credibili. Cererea confirmată și legăturile cu piața nu permit doar accesul la credit, ci și accesul la inputuri și consiliere de calitate, a fost unul dintre rezultatele studiului pe care l-am întreprins ca parte a Bharat Inclusion Imitative la CIIE.CO.
Fermierii, în general, sunt mai deschiși să adopte inovații dacă achiziționarea producției agricole este asigurată într-un anumit interval de preț. Organizarea din ce în ce mai mare a părții cererii, inclusiv cererea care provine de la cumpărători instituționali, Horeca, ecomm, comerțul modern, magazinele mame și pop și D2C poate pivota lanțul de aprovizionare bazat pe aprovizionare către cel bazat pe cerere; permițând finanțarea bazată pe fluxul de numerar de-a lungul întregului lanț de aprovizionare. Reforme sau fără reforme, acest pivot de 180 de grade în lanțul de aprovizionare va avea loc, deoarece două părți interesate care beneficiază cel mai mult în acest proces sunt – fermierii și consumatorii – unul care crește și altul care plătește pentru alimente; cu alți actori devenind incidentali. De asemenea, cred că natura distribuită a cererii și ofertei nu va lăsa pe nimeni să monopolizeze lanțul de aprovizionare, așa cum se tem de mulți.
Lucrările asupra acestor 3D-uri au început în ultimul deceniu, în jurul anilor 2010-2011, odată cu apariția tehnologiei agricole în India, cu mult înainte ca noile legi agricole să intre în imagine. Revoluția digitizării continuă să câștige avânt cu peste 1000 de startup-uri agricole care conduc cel puțin unul dintre cele trei D; împreună cu vânturile din spate provenite din accesul în bandă largă/4G mai mare și pătrunderea telefoanelor inteligente în rândul fermierilor. Actualul ecosistem agritech a construit suficientă adâncime pentru a oferi 3D-uri pentru orice cultură/geografie din țară; pentru a face, în cele din urmă, finanțarea instituțională accesibilă pentru milioane de fermieri și jucători din lanțul valoric, inclusiv dealeri, comercianți, procesatori și distribuitori.
„Date și digitizare” este condusă de o serie de startup-uri care utilizează imagini din satelit (cum ar fi SatSure, CropIn, RMSI, GreenSat, Dvara E Registry), stații meteo (de exemplu: WRMS, Skymet), drone, senzori și dispozitive IOT (de exemplu: Frugal Labs, Fyllo, Yuktix, Fasal), telefoane inteligente (de exemplu: Plantix, CropDoctor), spectroscopie (de exemplu: Agnext, Raav Tech, InfyuLabs), soluții blockchain / etichetare (de exemplu: Innotrace, BWS, Tracex, SourceTrace) pentru a captura hiperlocal parametrii meteorologici, limitele terenurilor, sănătatea solului, sănătatea plantelor, parametrii de calitate, trasabilitatea; care poate ajuta bancherii să evalueze, să monitorizeze și să atenueze riscurile pentru subscrierea de împrumuturi.
Agregarea „cererii” cu asigurarea achiziției. prețul și plata sunt factorul cheie pentru colectarea în timp util a împrumuturilor și aici este locul în care startup-urile de conectare cu piața precum Innoterra, WayCool, NinjaCart, DeHaat, Agrowave, SMP Agro, Vegrow, Falca, Krishikan, Krishi Sahyog pot juca un rol important, ajutând băncile să lucreze eficient. recuperarea creditelor prin acord tripartit între fermieri, bancheri și cumpărători.
Cu toate acestea, trebuie să rețineți că este puțin probabil ca doar abordarea digitală 100% să funcționeze, în special cu unele componente, cum ar fi integrarea fermierilor / verificările KYC continuă să fie fizice pe termen aproape sau mediu. Acesta este un alt domeniu în care agfintech are oportunitatea de a livra prin prezența locală și parteneriatul cu panchayat local, CSC-uri, FPO, ONG-uri și antreprenori la nivel de sat. Startup-urile Agritech care construiesc modele direct la fermă pentru vânzarea de inputuri agricole (cum ar fi BigHaat, Agrostar, Unnati, Gramophone, Behtar Zindagi, Freshokartz), precum și corporații de inputuri agricole (cei care vând îngrășăminte, semințe, produse agrochimice, mașini și furaje) își pot folosi forță de câmp în acest scop. În plus, startup-urile tehnologice din mediul rural precum Hesa, Frontier Markets cu o conexiune puternică cu fermierii sunt, de asemenea, bine ritmate în parteneriat cu băncile pentru o integrare eficientă a fermierilor.
Agritech se transformă în Agri-fintech
Agritech-uri precum Samunnati, Jai Kisan și NBFC precum Avanti au demonstrat că împrumuturile pentru fermieri, FPO și jucători din lanțul valoric sunt realizabile la scară cu o combinație de intervenție inteligentă a datelor, legături cu piața, parteneriate și abordare figitală.
Acest lucru a determinat zeci de jucători maturi și consacrați din domeniul agriculturii în legăturile de piață, post-recoltare, input-uri agricole și modele centrate pe date, așa cum s-a exemplificat mai sus, să integreze finanțarea/creditarea ca parte a ofertei lor de bază. În plus, au apărut mulți jucători noi din agrifintech, cum ar fi Agrifi, Gray Matter Technologies, Arboreum, IBISA, încercând să-și construiască modele și algoritmi unici atât în agri-fintech, cât și în agri-Insuretech.
Jucătorii din agrotehnologia post-recoltare care furnizează servicii de depozitare, cum ar fi Arya, Origo, Star Agri, NCML, NBHC, Ergos au fost primii care au pivotat pentru a permite finanțarea prin parteneriat cu băncile sau prin lansarea propriilor NBFC-uri pentru a împrumuta împotriva bonurilor de depozit. Aproape toate sunt în proces de adăugare a stratului digital la infrastructura fizică pentru a digitiza procesul de sosire a stocurilor, cântărire, testare a calității, primire și generare de gaj pentru a eficientiza plata împrumutului fără ca bancherii să facă neapărat o vizită fizică/audit la depozit. . Finanțarea cu bonuri de depozit este un caz clasic folosit de aplicație blockchain, așa cum au demonstrat startup-uri precum Whrrl.
Startup-urile din domeniul zootehnic, inclusiv cele din produse lactate, pescuit, acva și păsări, nu sunt cu mult în urmă în construirea modelelor fintech pentru împrumuturi de capital de lucru pentru achiziționarea de furaje, echipamente, procesare etc. și împrumuturi pentru active (în special în cazul bovinelor). Stellapps, Numer8, Aquaconnect, Livestoc, DGV sunt câțiva dintre jucătorii care dezvoltă platforme care să permită împrumuturile crescătorilor de animale.
Recomandat pentru tine:
Cum este setat cadrul de agregare de conturi al RBI să transforme Fintech în India
Antreprenorii nu pot crea startup-uri durabile și scalabile prin „Jugaad”: Cit...
Cum va transforma Metaverse industria auto din India
Ce înseamnă prevederea anti-Profiteering pentru startup-urile indiene?
Cum startup-urile Edtech ajută forța de muncă din India să își îmbunătățească abilitățile și să devină pregătite pentru viitor...
Stocuri de tehnologie New-Age săptămâna aceasta: problemele Zomato continuă, EaseMyTrip postează Stro...
O altă oportunitate emergentă de creditare agricolă este finanțarea „low capex – farm level asset”. Deși tehnologia digitală a permis extinderea în agricultură, cred că crearea de active agricole cu soluții hard-tech / echipamente-tech / infra-tehnologie va fi cheia pentru a completa soluțiile tehnologice digitale, pentru a crește marjele brute prin adăugarea de valoare la nivel de fermă. Finanțarea pentru procesarea cu capital redus de sortare, clasificare, unități de ambalare, micro depozitare, camere frigorifice, răcitoare de lapte în vrac etc, care costă de obicei mai puțin de 10.000 USD construite la fermă / în apropierea fermei este o oportunitate mare de așteptare.
Crearea de active la nivel de fermă are, de asemenea, potențialul de a crește veniturile agricole și de a stimula crearea de locuri de muncă în mediul rural. Activele la nivel de fermă create de S4S Technologies, Our Food, Inficold, Promethean, Ecozen, Takachar sunt o bună demonstrație a oportunității care se afișează. Deși până acum concentrarea agro-fintech a rămas pe împrumuturile pentru capital de lucru, este o chestiune de timp să vedem soluții inovatoare pentru împrumuturi pe termen pentru finanțarea activelor agricole.
Drivere, facilitatori și provocări
Există patru factori cheie/factori cheie pentru agritechs-urile care se transformă în agri-fintech:
Implicarea fermierilor și lipiciune
Majoritatea Agritech care au construit modele de lanț de aprovizionare (inclusiv de la fermă la furculiță și direct la fermă) au de obicei oportunitatea de a interacționa cu fermierii pentru mai puțin de 3-4 luni într-un an, în momentul însămânțării și apoi în momentul semănării. recolta recoltei. Angajamentul rămâne ciclic, în conformitate cu ciclurile tipice de recoltă Rabi-kharif. Implicarea este puțin mai mare în cazul fermierilor de legume din cauza culturilor de scurtă durată și mult mai mare în lanțul de aprovizionare cu produse lactate / ouă / pescuit din cauza producției zilnice a produselor.
Există întotdeauna riscul de a pierde fermierul într-un angajament nu atât de continuu. Acesta este motivul pentru care o abordare prin platformă devine critică în cazul în care aveți oportunitatea de a interacționa cu fermierii în momentul vânzării inputurilor, cumpărării producției, oferind consiliere și facilitând finanțarea. Finanțarea este cu siguranță una dintre ancorele cheie pentru stimularea angajamentului peren, așa cum demonstrează caracterul ferm al arhtiya-urilor (creditorii locali) cu fermierii.
De asemenea, capacitatea startup-ului de a monetiza relația cu fermierii crește de mai multe ori prin facilitarea finanțării ca parte a portofoliului. După estimarea mea, agritechs are potențialul de a câștiga în medie Rs. 10.000 pe hectar de dimensiunea fermei pe an, printr-o abordare prin platformă, care include vânzarea de inputuri, cumpărarea de producție, facilitarea consilierii, împrumuturi și asigurări și, în același timp, câștigarea și/sau economisirea fermierilor în valoare de aproximativ Rs. 30.000 la hectar în acest proces.
Cu presiunile marjei brute care se acumulează asupra majorității agrotehnologiilor mature, împreună cu scăderea probabilă a evaluării legate de GMV; startup-urile nu au de ales decât să se integreze pe verticală sau să migreze în abordarea platformei, pe baza soluțiilor de finanțare.
Parteneriatul băncii cu agritechs
Majoritatea startup-urilor nu au rezerve sau capital pentru a oferi linii de credit fermierilor, așa că depind de NBFC și bănci pentru linii de credit. Există doar câteva NBFC care s-au concentrat pe finanțarea agroalimentară și de aceea parteneriatul băncii devine cheie pentru extinderea soluțiilor agro-fintech. Agri fintech nu poate prospera fără participarea activă a băncilor principale.
În septembrie 2021, State Bank of India a venit cu un RFP (cerere de propunere) pentru agritechs pentru a deveni corespondenți de afaceri în scopul aprovizionării, deservirii și colectării de împrumuturi agricole și micro. Acesta este un mare pas înainte al celei mai mari bănci a țării, care colaborează cu jucători din tehnologie pentru a ajunge la un număr mai mare de fermieri, reducând costurile tranzacționale în ciclul de viață al împrumutului.
Există și alte bănci precum Bank of Baroda, ICICI Bank, HDFC Bank, Kotak bank, Yes Bank, RBL bank și IndusInd Bank, care lucrează cu startup-uri agricole pentru a construi modalități inovatoare de finanțare a fermierilor. Aceste proiecte pilot și parteneriate pot contribui foarte mult în transformarea creditării PSL în agricultură, în beneficiul fermierilor și al instituțiilor bancare.
Dezvoltarea Agristack
Agristack – construirea și legarea ID-ului fermei la ID-ul fermierului – ar putea schimba jocul pentru a facilita accesul aproape instantaneu fermierilor, cu finanțare ca unul dintre cele mai utilizate cazuri. Costul tranzacțional al băncii de câteva mii de rupii în achiziționarea/menținerea unui fermier și recuperarea împrumuturilor agricole se poate reduce la câteva sute de rupii cu implementarea Agristack.
Câteva mini-Agristack dezvoltate de startup-uri au demonstrat ușurința finanțării fermierilor/lanțului valoric ca fiind unul dintre cazurile cheie utilizate. Pentru o schimbare, multe corporații agricole sunt, de asemenea, în proces de digitalizare a bazei de date a fermierilor și își construiesc stack-urile ca platforme digitale pentru conectarea directă a fermierilor (un caz concret – inițiativa nurture.farm a UPL).
Guvernul Indiei a inițiat, de asemenea, dezvoltarea Agristack în cadrul IDEA. Avem nevoie disperată de un astfel de ecosistem deschis de date publice pentru a conduce finanțarea fermierilor la scară.
Baza de capital în creștere a agritech
Datorită creșterii exponențiale a infuziei de capital (aproximativ 2 miliarde de dolari în ultimele 36 de luni din 2,5 miliarde de dolari cumulați în ultimii zece ani) de către capitalurile de risc și politicienii din domeniul agrotehnologiei, cel puțin 15-20 de startup-uri din agritech au o bază solidă de capital pentru oferiți confort bancherilor pentru o pârghie care să împrumute în continuare fermierilor și lanțului valoric. Indiferent de capacitatea lor de a lansa și gestiona NBFC, starea de sănătate a bilanțului startup-ului poate cel puțin să stimuleze parteneriatul bancar pentru facilitarea împrumuturilor.
În ciuda multor factori și factori favorizanți pentru agro-fintech, așa cum s-a discutat mai sus, există trei provocări cheie cu care se confruntă aceste startup-uri în dezvoltarea soluțiilor fintech:
Lipsa alinierii fintech-urilor agricole la procesele și sistemele bancare
Băncilor le este o provocare să adapteze soluțiile noi de vârstă venite de la startup-uri în sistemele și procesele lor vechi, pentru aprobarea, procesarea, plățirea și colectarea împrumuturilor. Băncile se confruntă cu această problemă nu doar cu agritechs-urile, ci și cu fintech-urile. De asemenea, majoritatea startup-urilor agricole nu oferă soluții holistice de la capăt la capăt. De exemplu, startup-ul care furnizează date pentru subscriere, nu joacă un rol în recuperarea creditului. Acesta este locul în care băncilor le este dificil să se ocupe de mai mulți jucători pentru a gestiona ciclul de împrumut de la capăt la capăt. O altă provocare este că multe bănci nu văd suficientă amploare în ceea ce privește adăugarea de noi conturi de fermier și creșterea sumei împrumutului per fermier. Demonstrarea amplorii finanțării este cheia pentru ca băncile să fie entuziasmate de adoptarea soluțiilor agro fintech.
Nevoia de fonduri de garantare
Majoritatea băncilor și instituțiilor financiare insistă asupra garanțiilor, acordând în același timp linii de credit pentru agritech pentru finanțare suplimentară fermierilor și lanțului valoric. FLDG (First Loss Default Guarantee) variază de obicei între 20% și 50% din valoarea împrumutului. Majoritatea startup-urilor, în special celor subcapitalizate, le este greu să ofere FLDG. Sunt instituții precum Rabobank care lansează fonduri de garantare pentru a risca finanțarea bancherilor. Cu toate acestea, avem nevoie de mult mai multă participare din partea IFD, multilaterale, fundații la proiectarea și lansarea structurilor de garantare.Lipsa talentului bancar intern
Lipsește talentul pentru riscul de subscriere în rândul celor mai maturi agritechs care se orientează către agrifintech. Unii dintre ei au încercat să împrumute din cărțile lor, dar cu puțin succes. Nu văd acest pivot funcțional decât dacă startup-ul angajează un bancher experimentat, la fel de bun ca un co-fondator. Din păcate, după finanțarea din seria B, fondatorii au rămas cu puțin spațiu și intenția de a se dilua în continuare pentru a găzdui un bancher ca co-fondator. Având în vedere inevitabilitatea acestui pivot, cel mai bine este să angajați acest tip de talent în stadiul formativ al startup-ului.
Cât de mare este oportunitatea agro-fintech?
Este dificil să punem un anumit număr potențialului pieței agrofintech, având în vedere numeroasele spații albe și granițele neclare între împrumuturile ocupaționale și cele personale acordate fermierilor. Lasă-mă să încerc niște matematică aici.
Împrumuturile PSL către agricultură pentru anul financiar curent (AF) se ridică la 220 de miliarde de dolari și este probabil să se apropie de 250 de miliarde de dolari în anul următor. Aceasta include împrumuturile acordate fermierilor pentru achiziționarea de active și capital de lucru pentru agricultură și în scopuri conexe. O parte din aceste împrumuturi sunt destinate, de asemenea, uzului personal al fermierilor, dar nu există o evaluare măsurată a cât de mult din împrumutul PSL este utilizat ca împrumut personal de către fermier. Având în vedere că creditul instituțional ajunge la doar o treime dintre fermierii din India, teoretic este nevoie de 750 de miliarde USD pentru a acoperi toți fermierii. Să presupunem că o treime dintre fermieri fie nu au nevoie de împrumuturi, fie nu sunt demni de credit, se poate fixa numărul oportunității de împrumut pentru fermieri la 500 de miliarde USD.
Pe lângă oportunitatea PSL, se poate adăuga o oportunitate neexploatată în împrumutul post-recoltare de 60 miliarde USD (presupunând că o cincime din producția de produse alimentare de bază și horticultură, evaluată la aproximativ 300 miliarde USD, este stocată timp de câteva luni în 2/3 cicluri în pe an) și încă aproximativ 20 miliarde USD pentru industria conexă pentru produse lactate, păsări de curte, pescuit, acva (presupunând în medie un ciclu de capital de lucru de o lună pentru industria laptelui și proteinelor animale, evaluat la aproximativ 200 miliarde USD) și încă 20 miliarde USD de active oportunitate de finanțare pentru infrastructura la nivel de fermă (unele dintre acestea pot fi finanțate din Fondul Agri Infra de 1 lakh crore anunțat de guvern).
Toate acestea se adaugă la o oportunitate de aproximativ 600 de miliarde de dolari pentru agro fintech. Toate acestea nu sunt împrumuturi ocupaționale, deoarece o parte din împrumuturile PSL sunt și împrumuturi personale, așa cum am menționat mai devreme. Cu toate acestea, are sens ca agro-fintech-urile să răspundă atât nevoilor de împrumut ocupațional, cât și personal ale fermierilor, pentru a optimiza costul de achiziție a fermierilor. Nu adaug oportunitatea disponibilă pentru finanțare în lanțul valoric agro din aval, deoarece natura împrumutului se schimbă de la împrumuturi agricole/pre-ferme la împrumuturi pentru IMM-uri și împrumuturi corporative, pe măsură ce se coboară mai departe în lanț la procesare, distribuție și branding. Oportunitatea de asigurare parametrică, care nu se adaugă la acest număr, este o altă mare oportunitate neexploatată, deoarece multe produse de asigurare pot fi vândute împreună cu soluția de finanțare.
În concluzie, având în vedere dimensiunea oportunității cu mai multe vânturi din coadă, este imperativ ca agritechs-urile să se orienteze către agri-fintech, în ciuda unora dintre provocările discutate mai sus. Nu voi fi surprins dacă unii dintre fintech-urile, concentrate în mod convențional pe piețele urbane, încep să caute oportunități fintech agro/rurale, având în vedere concurența acerbă în spațiul fintech urban.
Indiferent dacă este vorba despre agri-fintech sau fin-agritech, un lucru este sigur, parteneriatul bancar împreună cu digitizarea lanțului de aprovizionare și implementarea Agtistack ar putea face ca această oportunitate uriașă să se dezlănțuie, mai devreme decât ne așteptăm mulți dintre noi și în acest proces. face, agricultura un pic agnostică de reglementare.
Autorul este un investitor, mentor și membru al consiliului de administrație cu multe start-up-uri din domeniul foodtech și agritech din India și de peste mări. El servește ca partener de risc cu Bharat Innovation Fund, co-fondator al ThinkAg, președinte al grupului de lucru FICCI pentru startup-uri agricole și consilier strategic al Innoterra. Părerile exprimate în acest articol sunt personale.