Планирование стратегии выхода из бизнеса: полное руководство

Многие предприниматели не задумываются о планировании выхода из бизнеса до тех пор, пока в их личной жизни или в рыночных условиях не произойдут существенные изменения, которые потребуют от них закрытия или продажи бизнеса.

Планирование стратегии выхода дает вам варианты, когда придет время.

Вы сможете представить свой бизнес на рынке с точной оценкой, тщательно изучить предложения от нескольких покупателей и заработать максимально возможную цену продажи.

Что такое стратегия выхода?

Стратегия выхода из бизнеса — это план для владельца бизнеса уйти или продать свой бизнес. Он действует как руководство для предпринимателя по передаче права собственности на свой бизнес инвестору или более крупной компании.

Многие предприниматели хотят продать свой бизнес, когда они достигли своей цели по прибыли и хотят перейти к другому бизнесу.

Стратегия выхода также может быть планом на случай непредвиденных обстоятельств для инвесторов, трейдеров, владельцев бизнеса или венчурных капиталистов, чтобы ограничить свои потери в финансовом активе в результате ликвидации; он действует как страховочная сетка, защищающая все стороны в случае убыточных инвестиций.

Зачем мне нужна стратегия выхода?

Стратегии выхода также позволяют инвесторам получать прибыль от своих инвестиций (ROI) в бизнес, когда он продается с целью получения прибыли.

Для владельцев бизнеса наличие стратегии выхода позволяет им продавать с существенной прибылью, когда они сталкиваются с большими изменениями в своем бизнесе или личной жизни.

Это также отличный актив, когда вы пытаетесь получить финансирование. Это позволяет инвесторам-ангелам или венчурным капиталистам защитить свои финансы, когда они инвестируют в ваш бизнес.

С планом продажи вашего бизнеса вы можете заработать более высокую цену, чем без плана; Процесс создания стратегии выхода включает в себя оптимизацию вашего бизнеса во всех областях и, как следствие, повышение эффективности и прибыльности вашего бизнеса.

Стратегию выхода можно использовать для бизнеса любого размера, от небольшого сайта с контентом за 10 000 долларов до компании с девятизначным доходом. Размер вашего бизнеса является важным фактором, определяющим стратегию, которую вы используете.

Другие детерминанты включают:

• Какой стороной вы являетесь, т.е. инвестором, владельцем бизнеса, трейдером или венчурным капиталистом
• Причина выхода
• Насколько вы хотите участвовать в бизнесе после продажи
• Ваши финансовые потребности

6 распространенных типов стратегий выхода

1. Слияние

В результате слияния ваш бизнес приобретает более крупный бизнес. Вы останетесь в компании в качестве владельца или менеджера нового бизнеса.

Плюсы : благодаря большому юридическому лицу, стимулирующему рост, ваш бизнес может масштабироваться в полной мере, используя эффект масштаба. Вы можете участвовать в росте своего бизнеса.

Минусы : Не подходит, если вы хотите разорвать связи с вашим бизнесом. Вы готовы столкнуться с любыми недостатками оценки бизнеса.

2. Приобретение

При приобретении вы продаете 100% акций своего бизнеса инвестору или компании. Вы передадите свой бизнес новому владельцу в обмен на цену покупки, соответствующую стоимости вашего бизнеса.

Плюсы : вы получаете большую выплату и полностью отстраняетесь от своего бизнеса. Это возможность для вашего бизнеса полностью раскрыть свой потенциал с новым владельцем с большим капиталом и ресурсами.

Минусы : Вы отказываетесь от контроля над своим бизнесом.

3. Продайте кому-то, кого вы знаете

Продажа другу или члену семьи, если вы управляете семейным бизнесом, имеет смысл, если они работали над бизнесом вместе с вами, поскольку они могут достичь бизнес-целей и продолжить наследие, которое вы построили. Вы можете продолжать заниматься бизнесом после продажи или выбрать полное приобретение.

Плюсы : Позволяет продолжить наследие вашего бизнеса. Если новый владелец работал в этом бизнесе, у него будут высокие шансы на успех. Вы можете оставаться рядом с бизнесом, например, в качестве консультанта.

Минусы : деловые операции могут потенциально разрушить отношения. Вы также никогда полностью не отключаетесь от бизнеса.

4. Продайте свои акции своему партнеру

Если вы являетесь совладельцем своего бизнеса, вы можете продать свои акции своему партнеру.

Плюсы : может быть быстрым и простым способом выйти из бизнеса, если надлежащие договоры о праве собственности уже заключены. Вы продаете доверенной стороне.

Минусы : вы можете не заработать столько, сколько могли бы, если бы продали 100% бизнеса инвестору или венчурному капиталисту.

5. Первичное публичное предложение (IPO)

IPO, также известное как «публичное размещение», — это когда частная компания продает свои акции населению. Вы можете отказаться от части или всего своего контроля над компанией через IPO.

Плюсы : дает вам возможность получить значительную сумму средств, если ваш бизнес преуспевает на рынке.

Минусы : Вам придется отвечать перед акционерами. Это не вариант для большинства владельцев бизнеса, так как ваш бизнес должен быть достаточно большим, хорошо зарекомендовавшим себя и соответствовать определенным требованиям, чтобы иметь право на IPO. Это интенсивный процесс.

6. Ликвидация

Ликвидация — это когда вы продаете все активы своего бизнеса и расплачиваетесь с инвесторами и кредиторами. Владельцы бизнеса используют эту стратегию выхода, когда их бизнес больше не приносит прибыли, и им нужно обналичить все, что они могут, чтобы погасить долги.

Плюсы : это возможность погасить долги, когда ваш бизнес терпит неудачу.

Минусы : вы теряете свой бизнес и наследие своего бренда практически без выплат. Ваши отношения с сотрудниками, партнерами и клиентами могут закончиться с закрытием вашего бизнеса.

Как подготовить лучшую стратегию выхода

Стратегия выхода должна быть тем, что вы готовите независимо от того, хотите ли вы продать свой бизнес или нет. Процесс подготовки вашего бизнеса к продаже поможет вам привести свой бизнес в порядок, сделать его более прибыльным и спланировать его будущий рост.

Если вы решите продать, у вас есть готовая карта выхода для плавного перехода из вашего бизнеса. Когда это время придет, вы настраиваете себя на продажу по наилучшей возможной цене в кратчайшие сроки.

Примечание . Если вам нужен пошаговый график того, что вам нужно сделать, чтобы подготовить свой бизнес к продаже и когда, ознакомьтесь с этой статьей о подготовке вашего бизнеса к продаже.

Подготовьте надежную финансовую отчетность

Лучший способ привести свои финансы в порядок — создать отчет о прибылях и убытках (P&L): сводку доходов, затрат и расходов вашего бизнеса.

Вы должны отслеживать финансы своего бизнеса каждый месяц, чтобы оставаться на вершине прибыльности вашего бизнеса.

Мы рекомендуем владельцам бизнеса вести учет по методу начисления, а не по кассовому методу, чтобы учитывать финансовые изменения, происходящие в течение года. Вы можете создать свою собственную электронную таблицу или использовать бухгалтерское программное обеспечение, такое как Sellerboard, если вы ведете бизнес Amazon FBA.

Мы также рекомендуем вам нанять бухгалтера, специализирующегося на вашей бизнес-модели, с ежемесячным авансовым платежом. Большинство владельцев бизнеса передают свои отчеты дипломированному бухгалтеру (CPA) один раз в год. Проблема в том, что бухгалтер ведет ваши финансы за налоги, а не ваш бизнес, поэтому они не могут определить ключевые показатели эффективности (KPI), которые вы должны отслеживать, чтобы оптимизировать прибыльность вашего бизнеса.

В идеале у вас должен быть двух-трехлетний счет накопления в отчете о прибылях и убытках до продажи или счет за весь срок существования вашего стартапа, если ему два года или меньше.

После этого вы сможете оценить стоимость своего бизнеса.

Оцените свой бизнес

Чтобы понять, какова истинная стоимость вашего бизнеса и по какой цене вы должны его продать, вы должны получить оценку бизнеса от профессионала.

В Empire Flippers мы используем следующую формулу для оценки бизнеса:

Нам нравится получать среднее значение чистой прибыли бизнеса за 12-месячный период, чтобы учесть любые изменения прибыли в течение года и любую сезонность, с которой сталкивается бизнес.

Что касается мультипликатора, то это цифра, рассчитанная с использованием ряда метрик, которые являются индикаторами того, насколько силен бизнес, в том числе:

• Бизнес модель
• Возраст бизнеса
• Стабильность заработка
• Присутствие бренда в нише
• Бизнес-активы

Мы используем месячный мультипликатор, а не годовой мультипликатор, основанный на EBITDA, поскольку месячный мультипликатор учитывает изменения в прибыли и доходах в течение года и сезонность.

Преимущество того, что мы оцениваем ваш бизнес, когда вы отправляете его на продажу, заключается в том, что мы глубоко изучаем финансовые показатели вашего бизнеса, чтобы составить отчет о прибылях и убытках, чтобы вы могли получить очень точную оценку вашего бизнеса.