Küçük İşletmeniz için Melek Yatırımcılar ve Girişim Kapitalistleri

Melek yatırımcılardan veya risk sermayedarlarından fon toplamak isteyen ancak bu süreçten bunalmış veya korkmuş bir küçük işletme sahibi misiniz? Yalnız değilsin! Bu kaynak, finansman dünyasında yeni olan ve nasıl başlayacakları konusunda rehberliğe ihtiyaç duyan girişimciler için tasarlanmıştır. Uzman konuşmacılar, yatırımcılara nasıl satış konuşması yapılacağı, bağış toplama sürecinde neler bekleneceği ve potansiyel yatırımcıların nerede bulunacağı konusunda üst düzey bir genel bakış sunuyor. Karmaşık kavramları kolayca anlaşılır terimlere ayırıyorlar ve başarılı bir satış konuşması oluşturmak ve durum tespiti sürecinde ilerlemek için pratik ipuçları sağlıyorlar.

Melek yatırımcıları ve risk sermayedarlarını küçük işletmenize çekmek için ne gerektiğini öğrenin, başarılı olmanıza yardımcı olacak pratik tavsiyeler ve uygulanabilir adımlar alın ve melek yatırımcılardan veya risk sermayedarlarından finansman aramanın işletmeniz için doğru hareket olup olmadığına karar verin.

Uzmanlarla Tanışın

Deanna Hamilton

Seri girişimci ve akredite yatırımcı olan Deanna Hamilton, Circle One, Inc.'in Kurucusu ve CEO'sudur. 2012'de tarihi bir satın alma ve çıkış gerçekleştiren ödüllü tüketici ürünleri pazarlama ve çok formatlı baskı şirketinin başarılı bir şekilde piyasaya sürülmesinin ardından. Deanna'nın tutkusu çünkü anlaşmanın sanatı onu Circle One, Inc.'i bir holding şirketi olarak yeniden organize etme konusunda etkiledi. Fortune 1000 şirketlerinden gelen zengin deneyime sahip olan Deanna, Finans ve İşletme Yönetimi alanında çift yüksek lisans derecesine sahip etkileyici bir akademik geçmişe sahiptir. Ayrıca Korkusuz Vakfı ve Utanç Sessizliği Vakfı gibi çeşitli kurullarda etkili pozisyonlarda bulunuyor. İş dünyasına ve toplum hizmetlerine yaptığı örnek niteliğindeki katkıları, Ulusal Siyahi MBA Derneği ve Diversity Dergisi'nin 50'nin Altındaki En İyi 50 Kurumsal Yönetici ödülü de dahil olmak üzere kendisine çok sayıda ödül kazandırdı.

Sam Şekerman

Sam Sugarman, Fearless Fund'da bir Ortaktır ve yatırım durum tespitine odaklanmaktadır, portföy şirketlerini desteklemekte ve Fearless Fund'ın kaynak yaratma çabalarını birlikte yönetmektedir. Sam, iki yılını sağlık ve yeniden yapılandırma sektörlerinde yatırım bankacılığında, ayrıca iki yılını özel sermaye fonunda ve Hamilton Lane'de ortak yatırımda geçirdi. Bu deneyimlerden önce Sam, risk sermayesi, yatırım bankacılığı, Fortune 500 şirketlerinde ve startup teknolojisi şirketlerinde staj yaptı. Sam, Brandeis Üniversitesi'ne gitti ve Ekonomi ve Psikoloji alanında uzmanlaştı.

Sermaye yatırımı nedir ve nasıl çalışır?

Bir işi eğlendirmenin üç ana yolu vardır: hibe finansmanı, borç finansmanı ve öz sermaye finansmanı.

Hibe finansmanı, geri ödemeniz gerekmeyen ve işletme sahipliğinizden pay almayan bir sermaye türüdür. Bazıları AOF tarafından sunulanlar da dahil olmak üzere birçok farklı türde küçük işletme hibe programı vardır.

Borç finansmanı, geleneksel bir kredi gibi, genellikle faiziyle birlikte geri ödemeniz gereken bir finansman türüdür.

Özsermaye finansmanı, doğrudan geri ödemeniz gerekmeyen bir finansman türüdür ancak işletmenize sermaye sağlamanın karşılığında, fon verene işletmenizin kısmi mülkiyetini (kâr payları dahil) verirsiniz. Özsermaye fonlamasında iki ana fon sağlayıcı türü vardır: Melek Yatırımcılar ve Girişim Kapitalistleri (VC'ler)

• Melek Yatırımcılar: Genellikle işletmelere ilk aşamalarda özsermaye veya kısmi mülkiyet karşılığında 10-100 bin dolarlık çeklerle yatırım yaparlar. Melek yatırımcılar kendi paralarını işletmelere yatırırlar.
• Girişim Kapitalistleri: Risk sermayedarları bireyler ve kurumlar tarafından sağlanan para fonlarını yönetir. Risk sermayedarları bu fonları kullanarak büyümek isteyen daha köklü işletmelere yatırım yapar. Özsermaye veya kısmi mülkiyet karşılığında genellikle 100-500 bin dolar (veya daha fazla) yatırım yaparlar.

Hem melek yatırımcılar hem de risk sermayedarları, işinize yaptıkları yatırımın parasal getirisini beklerler.

Hisse Senedi Yatırım Türleri

• Ön tohumlama: Bu, bir şirketin toplayacağı ilk kurumsal finansman turudur. Bu genellikle bir ekibe ve tamamlanmaya ve pazara sunulmaya yakın olan prototip tipte bir ürüne sahip işletmeler içindir.
• Tohum: Bu finansman genellikle zaten gelir elde ettiğinizde ve ürününüzü piyasada sattığınızda gelir. Tohum finansmanı genellikle pazar paylarını büyütmeye hazır olan işletmeler tarafından kullanılır.
• Seri A- Bu tür özsermaye yatırımı çok iyi kurulmuş işletmeler içindir. Tipik olarak bu işletmeler her yıl on milyonlarca dolar gelir elde etmektedir. A Serisi finansman genellikle yerleşik işletmelerin çok hızlı büyümesine yardımcı olmak için kullanılır.

Yatırımcılar genellikle ne kadar sahiplik alıyor?

Tutar, özel yatırımcınızla görüşülebilir. Bu, ürettiğiniz gelir miktarına göre işinize yatırdıkları para miktarına bağlıdır. Yatırımcılar için %10-30 arası sahiplik payı standarttır. Uzmanlar %15-20'lik bir sahiplik payı gibi tatlı bir nokta öneriyor.

Melek yatırımcılar ve risk sermayedarları küçük bir işletmede ne arar?

• Pazar potansiyeli: Pazar ne kadar rekabetçi?
• Pazar çekişi: Pazarınızın pazarda ne kadar payı veya çekiş gücü var (veya potansiyel olarak var)?
• Finansal İstikrar: Şirket para kazanıyor mu? Ne kadar ve ne kadar düzenli?
• Büyüme Potansiyeli: İşletmenizin büyüyüp ölçeklenmesi ne kadar olası? İşletmenin ne kadar başarılı olması muhtemel?
• Müşteri Tabanı: İşletmenin sağlam ve köklü bir müşteri tabanı var mı?
• Fikri Mülkiyet: İşletmenin telif hakkı, ticari sır, ticari marka veya patent gibi benzersiz, korunan fikri mülkiyeti var mı?
• İş Planı: İşletmenin, büyüme için net bir yol sunan, sağlam ve düzenli olarak güncellenen bir iş planı var mı?
• Takım: Güçlü bir ekibiniz var mı? Konuyla ilgili deneyimleri var mı?
• Çıkış Stratejisi: Üzerinde çalıştığınız net bir çıkış stratejiniz var mı?
• Geliştirme Yol Haritası: Gelecek yıl veya daha uzun bir süre içinde yeni iş kolları (özellikler, ürünler veya hizmetler) geliştirmeye yönelik planınız nedir?

Potansiyel açı yatırımcılarını veya risk sermayedarlarını nasıl buluyorsunuz?

Yeni başladığınızda işinize yatırım yapmak isteyen bir melek yatırımcı veya VC bulmak çok zor olabilir. Uzmanlar aşağıdaki kaynaklarla başlamanızı tavsiye ediyor:

• New Voices Foundation ve Fearless Fund gibi kuluçka merkezleri ve hızlandırıcılar, başlamak için iyi bir yer olabilir. Tech Stars gibi saha yarışmalarından yararlanın. Çoğu zaman yargıçların kendisi de yatırımcılardır.
• Start Engine gibi kitlesel fonlama platformları
• Birçoğunun girişimcilik merkezleri olan Yerel Üniversiteler
• Genel olarak girişimciliğe odaklanan yerel gruplar

Profesyonel ipucu: İhtiyaçlarınıza uygun olup olmadıklarını belirlemek için birçok farklı kuruluşa ulaşın. Uygun olmasalar bile, size uygun kişi veya kuruluşa işaret edip edemeyeceklerini sorun. Çoğu kuruluş bir giriş yapmaktan mutluluk duyar.

Durum tespiti süreci nasıldır?

Her potansiyel yatırımcı durum tespiti sürecinden farklı şekilde geçer. Durum tespiti sürecinin bir parçası olarak yatırımcılar, işletmenizin yatırımlarına ve uzmanlıklarına uygun olup olmadığını belirlemek için çalışıyorlar. İşletmenize yatırım yapmanın içerebileceği riskleri anlamak istiyorlar. Potansiyel yatırımcılar genellikle mali belgelerinizi, iş planınızı, yasal belgelerinizi ve ürün bilgilerinizi inceler.

Melek yatırımcılar ve risk sermayedarlarıyla pazarlık yaparken yapılması ve yapılmaması gerekenler nelerdir?

• Masanın diğer tarafının ihtiyaçlarını anlayarak müzakereye girin. Yatırımcının genellikle para kazanmak için orada olduğunu anlayın.
• Kendine güven. İşletmenizin ve ürünlerinizin değerini bilin.
• Kendine fazla güvenme. Müzakere iki yönlü bir yoldur, bu nedenle öğrenmeye, anlamaya ve uzlaşmaya hazır olarak deneyime girmek en iyisidir.
• “Hayır”ın gücünü kullanın. Her anlaşma en iyi anlaşma değildir. Bir anlaşma yapmak için çok umutsuz olmayın. Anlaşma doğru değilse çekip gitmeye hazır olun.
• Duygusal kararlar vermeyin. İşletme sahiplerinin genellikle kişisel olarak işlerine bağlı olduklarını ve bu durumun, iş kararlarından duyguların çıkarılmasını zorlaştırabileceğini biliyoruz. İçgüdülerinizi dinleyin, ancak potansiyel yatırımcılarla pazarlık yaparken kararlarınızı duygularınızı değil mantığınızı kullanarak vermeye çalışın.
• Müzakere etmeden önce hukuki ve mali tavsiye alın. Tüm yasal evrakların avukatlar tarafından incelenmesi gerekmektedir. Bir müzakereye girmeyi ne kadar çok bilirseniz, uzun vadede o kadar iyi durumda olursunuz.

İşletmemizi gelecekteki finansman fırsatlarına nasıl hazırlayabiliriz?

Şu anda yatırımcı finansmanına hazır değilseniz sorun değil. Hedefiniz buysa, işletmenizi gelecekteki yatırımcı finansman fırsatlarına hazırlamak için atabileceğiniz adımlar vardır.

• Güçlü bir iş planınızın olduğundan emin olun. İşiniz konusunda tutkulu olmak harikadır ancak uzun vadede işinize yön verecek resmi bir planınızın olması da önemlidir.
• Güçlü bir ekip oluşturun ve organizasyonunuzu geliştirin. İşletmenizin büyümesine yardımcı olacak doğru kişileri yanınızda bulundurun. Ekip üyelerinin, işi büyüdükçe desteklemek ve yönlendirmek için gerekli deneyim ve becerilere sahip olduğundan emin olun.
• İşletmenizin değerini anlayın. Güçlü bir temelle müzakereye girebilmek için işinizin değerini bilin.
• Güçlü bir müşteri tabanı geliştirin. Yatırımcılar işletmenizin şu anda başarılı olduğunu ve muhtemelen uzun vadede başarılı olmaya devam edeceğini görmek ister. Güçlü bir müşteri tabanı, iş başarısını değerlendirmenin önemli bir yoludur.
• Pazar farkındalığı oluşturun. Hedef pazarınızdan yararlanın ve pazardaki potansiyel değişiklikler konusunda farkındalık gösterin. Piyasadaki değişikliklere anında uyum sağlamaya hazır olun.
• İşletmenizin gerçekten ölçeklenebilir olduğunu gösterin. İşletmenizin nasıl ölçeklenebileceğini gösteren sağlam bir büyüme veya iş planınız olsun.
• Kanıtlanmış, belgelenmiş bir başarı kaydını tutun. Mali tablolar, yeni ürün lansmanları ve satış verileri dahil olmak üzere geçmiş başarınızı destekleyecek belgelere sahip olduğunuzdan emin olun.
• Fikri mülkiyetinizi koruyun. İşletmenizin başarılı olmasını sağlayacak yeni ve benzersiz bir özelliği varsa fikri mülkiyetinizin yasal olarak korunduğundan emin olun.
• Çıkış stratejisi. İşinize başladığınızda, başarılı bir iş stratejisi oluşturmak için sonunu düşünerek başlamalısınız. Bu işin sizin için nihai hedefi nedir? Satmak istiyor musun? Bunu halka duyurmak ister misiniz? Bunu sürdürmek istiyor musun? Bu hedeflere doğru çalışabilmek için nereye gittiğinizi bilmeniz gerekir.
• Danışmanlar kurulunuzu büyütün. İşletmenizin başarılı olmasına yardımcı olacak bir ekibinizin olduğundan emin olun.

Yatırımcılar satış konuşması sırasında neyi değerlendiriyor?

İşletmenizi yatırımcılara tanıttığınızda, genellikle şunu anlamaya çalışırlar:

• Ürününüz ve iş modeliniz nedir?
• Ürününüz pazarda hangi ihtiyacı çözüyor?
• Pazar fırsatı ne kadar büyük?
• Piyasada bu ihtiyacı başka kim karşılıyor? Yarışma kim?
• Ürününüz veya hizmetiniz rakiplerden nasıl farklı?
• İşletmeniz sürdürülebilir mi?
• Potansiyel bir yatırımcı size ve ekibinize neden güvenmeli?

İşletmenizin tanıtımını nasıl yapacağınız hakkında daha fazla bilgi edinmek ister misiniz? İşletmenizin Satış Konuşmasını Yapma hakkındaki bu kısa, etkileşimli kursa göz atın.