Portföyü Çeşitlendirmek için Yatırım Sendikası Seeders, MY23'te 24 Erken Aşama Girişimi
Yayınlanan: 2022-05-10Sendika, FY22'de 15 girişime 32 INR yatırım yaptı, 827 anlaşmayı değerlendirdi ve 380'den fazla ortak yatırımcıyı bünyesine kattı
Seeders'ın portföy şirketlerinden bazıları arasında D2C e-ticaret platformu Sanfe, spacetech startup Kawa Space, Healthtech startup Step Set Go, metaverse startup Metadome ve fintech platformu Mahila Money yer alıyor.
Seeders destekli başlangıç Mahila Money, kâr marjının 3 kat arttığını görürken, portföy şirketleri Sanfe ve Metadome, kâr marjlarının sırasıyla 1,8 kat ve 1,5 kat arttığına tanık oldu.
Küresel bir pandemi son iki yılda şiddetlenip ekonomiyi neredeyse durma noktasına getirse de, Hindistan'daki startup ekosistemi, Covid-19 dalgaları ve ülke çapındaki karantinalar sırasında yaşanan can ve geçim kaynaklarının kaybından sonra hızla toparlandı.
Aslında, sektörün görünümü 2021'de erken aşama finansmanındaki çarpıcı artışla önemli ölçüde desteklendi. Bir Inc42 raporuna göre, tohum aşaması anlaşma sayısı geçen yıl 2020'ye kıyasla yaklaşık %80 artarken, erken aşamadaki girişimler 1,1 milyar dolar fon topladı , ortalama bilet büyüklüğü 2,3 milyon dolar.
Hintli girişimlerin büyüme beklentileri, daha fazla yatırımcının mücadeleye katılmasına ve pastadan bir parça almasına neden oldu. Büyük risk sermayesi şirketleri bile aynı şeyi yaptı ve bahislerini yeni kurulan girişimlere koydu. Ancak, dört bir yanından gelen finansman acelesine rağmen, mikro-VC fonlarının yeni başlayanlar ve küçük işletmeler için uygun bir finansman aracı olarak ortaya çıkması önemli bir trend haline geldi.
2021 yılı, Artha Venture gibi 28,8 milyon dolar toplayan mikro-VC fonlarının piyasaya sürüldüğünü gördü . Başka bir yerel mikro-VC Speciale Invest de, ikinci fonu için öncelikle derin teknoloji girişimlerine yatırım yapmak için geçen yıl Nisan ayında 18,4 milyon dolar topladı. Ancak, tüm aktif ve önde gelen mikro VC'ler arasında, daha önce melek yatırımcı olarak faaliyet gösteren kurucuları bir yatırım sendikası başlattığında, Kalküta merkezli Seeders en büyük dönüşümü yaşadı.
Seeders , 2021-22 mali yılında 15 girişime 32 INR yatırım yaptı ve 827 anlaşmayı değerlendirdiğini ve 380'den fazla ortak yatırımcıyı bünyesine kattığını iddia etti. Sendika, diğerleri arasında fintech, blockchain, kurumsal SaaS, D2C, deeptech, spacetech ve metaverse dahil olmak üzere 10 geniş segmente yatırım yapıyor. FY23'ün sonuna kadar portföyüne 20-24 girişim eklemeyi planlıyor ve portföyünü çeşitlendirmek için daha fazla finansman turuna katılacak.
Bu arada, sendikalar, bireysel yatırımcıların deneyimli melekler ve VC'lerin yanı sıra yeni başlayanlara fon sağlamasına izin verir. Basitçe söylemek gerekirse, bir sendika, birden fazla yatırım yapmak için birkaç yatırımcıdan toplanan bir fon gibi davranır. Esasen, sendika lideri (lider yatırımcı) parayı bir tür mini fona koyacak ve bu sendikanın onaylı destekçileri daha sonra fona para pompalayacak.
Sendika tohumlamak
Sendika, Nisan 2021'de beş kişilik bir grup tarafından kuruldu – Indus Net Technologies CEO'su Abhishek Rungta; FusionCharts'ın kurucusu Pallav Nadhani; A1 Future Technologies'in kurucusu Srish Agrawal; Refeel Cartridge CEO'su Alkesh Agarwal ve AmbujaNeotia grup direktörü Parthiv Neotia. Rungta, Seeders'ta baş bahçıvan (ortak) olarak hizmet verirken, Nadhani sendikanın yönetici ortağıdır.
Seeder'lar başlangıçta müstakbel girişimlerin peşine düşerler ve kurucu ortaklar paralarını sonuçlandırdıkları şirketlere yatırırlar. Sonunda, ortak yatırımcılar, yatırım değerlerini ölçtükten sonra bu girişimleri finanse edebilirler.
Inc42'ye konuşan kurucu ortak Alkesh Agarwal, 2000'den beri birbirlerini tanıyan bir grup Kalkütalı delikanlı olduklarını söyledi.
Sizin için tavsiye edilen:
RBI'nin Hesap Toplayıcı Çerçevesi Hindistan'da Fintech'i Dönüştürmek İçin Nasıl Ayarlandı?
Girişimciler 'Jugaad' Yoluyla Sürdürülebilir, Ölçeklenebilir Girişimler Yaratamaz: Cit...
Metaverse Hindistan Otomobil Endüstrisini Nasıl Dönüştürecek?
Anti-Profiteing Hükmü Hintli Startuplar İçin Ne Anlama Geliyor?
Edtech Startup'ları Hindistan'ın İşgücünün Becerilerini Geliştirmesine ve Geleceğe Hazır Olmasına Nasıl Yardımcı Oluyor?
Bu Hafta Yeni Çağ Teknoloji Hisseleri: Zomato'nun Sorunları Devam Ediyor, EaseMyTrip Gönderileri Stro...
“Birlikte yatırım yaptık ve destek için birbirimize ulaşacaktık. Ancak Covid-19 vurduğunda oturup sendikayı resmileştirecek zamanımız oldu” dedi.
Alkesh, hepsi teknoloji, perakende, inşaat ve markalaşma gibi çok çeşitli alanlarda çalıştıkları için Seeders'ın çok çeşitli endüstri segmentleri hakkında derin bir anlayış kazandığını söyledi.
“Farklı alanlarda faaliyet gösterme deneyimimiz, erken aşamadaki finansman alanındaki varlığımızla birleştiğinde, bize diğerlerine göre bir avantaj sağlıyor. Geleneksel yatırımcılar da başlangıç finansmanına bakıyor ve tek ihtiyaçları olan güven. Bizim gibi insanlar bu güven faktörünü getiriyor (başlangıç finansmanı için gerekli).”
Sendika kurulmadan çok önce, beşli, kişisel kapasitelerine erken aşamadaki girişimlere yatırım yapıyorlardı. Her şey 2009'da başladı ve kurucular o zamandan beri 200'den fazla girişime fon sağladı. Daha sonra, Seeders'ı yerden kaldırmak için kendi paralarını yatırmaya karar verdiler ve son 12 ayda bir dizi ortak yatırımcıyı işe aldılar.
Seeders'ın portföy şirketlerinden bazıları arasında D2C e-ticaret platformu Sanfe, spacetech startup Kawa Space, Healthtech startup Step Set Go, metaverse startup Metadome ve fintech platformu Mahila Money yer alıyor.
Inc42'ye konuşan Alkesh, bu girişimlerin birçoğunun bir sonraki finansman turunu artırdığını ve diğerlerinin marjlarda (ürün/hizmet maliyeti ile satış fiyatı arasındaki fark) keskin bir artışa tanık olduğunu söyledi. Örneğin, kadın merkezli neobankası Mahila Money, kâr marjını 3 kat artırırken, Sanfe ve Metadome gibi diğer girişimler sırasıyla 1,8 kat ve 1,5 kat artış gördü.
Seeders'ın faaliyete geçtiği ilk yıla ışık tutan Alkesh, “22 MY'de harika anlaşmalar yaptık ve büyük kâr marjları elde ettik. Sürdürülebilir işletmelere yatırım yaptık ve erken aşamadaki girişimlere yatırım yapma deneyimimizden yararlandık.”
Anlaşma Payı, Anlaşma Boyutu, Konum ve Daha Fazlası
Sendikanın toplam konuşlandırılan yatırımının (INR 32 Cr) yaklaşık %37'si başlangıç aşaması finansmanına gitti, ardından toplam yatırımın %31'ini alan Seri A öncesi turlar geldi. Ayrıca, Seeders, tohum öncesi ve Seri B öncesi aşamalarda da klişe anlaşmalar yaptı.
Alkesh, konum açısından Seeders'ın Bengaluru ve Gurugram'ın yanı sıra Bhiwani ve Aurangabad gibi diğer küçük şehirlere yatırım yaptığını söyledi. Fon ayrıca ABD ve Singapur'da bulunan girişimleri de destekledi.
Ayrıca, Seeders tarafından sunulan ortalama anlaşma büyüklüğünün 100.000 $ ile 350.000 $ arasında değiştiğini ve sendikasyonun önümüzdeki yıllarda miktarı artırmayı planladığını da sözlerine ekledi. “Şu anda sendikayı kurmaya devam etmek istiyoruz. Daha sonra dışarı çıkıp bir fon başlatabiliriz. Ancak bu noktada Seeders'a odaklanmak istiyoruz” dedi.
Inc42 ile daha önceki bir röportajda Alkesh Agarwal, sendikanın FY22'ye kadar 20-24 yeni girişimi desteklemek istediğini söyledi. Ancak, geçen yıl sadece 15 anlaşmayı yönetebildi. Seeders, içinde bulunduğumuz mali yıl için de aynı hedefi belirlemiş, portföyünü çeşitlendirmek ve portföyüne daha fazla startup eklemek istiyor.
Öndeki yol
Seeders'ın planlarını detaylandıran Alkesh, sendikanın uzun süre orada olacağını ve “yüksek oktanlı ve fütürist anlaşmalara bağlı” kalacağını söyledi. Ayrıca, bu hedefleri gerçekleştirmek için uzun vadeli ortakları da bünyesine katacaktır.
“Bir startup kurmak uzun zaman alır, bazen beş ila sekiz yıl. Bu nedenle, hızlı çıkışlar için bu girişimlere yatırım yapmak istemiyoruz. Bunları ölçeklendirmek ve çalışmalarını buna göre uzun vadede kullanmak istiyoruz” dedi.
Sendika şu ana kadar herhangi bir çıkış yapmadı ve kârlılığını artırmaya özel bir odaklandı. Sendika, yatırımlarını buna göre artırmasını sağlayabilecek eski avantajlara sahip olduğunu söylüyor. Bununla birlikte, Seeders, büyümesini hızlandırmak için uzun vadeli ortaklar getirmeye de hevesli görünüyor.
Ancak, son birkaç yılda sendikaların 'mantarlaşması' konusunda endişeliydi ve endüstrinin rekabetçi kalması için daha fazla konsolidasyon bekliyordu. Bir diğer kritik alan, finansman için doğru girişimleri seçmek ve böylece yatırımcılar arasında güven yaratmak için gereken özen gösterilmelidir.